台股雙王法說時間拍板 雙指標股捍衛多頭
隨台積電法說會日程逼近,外資近期對台積電討論度本就開始加溫,現又碰上台灣遭逢花蓮強震侵擾,以及英特爾長期打算降低委外代工比例等二大事件,會對台積電產生什麼樣的影響,迅速成為法人討論焦點。摩根大通與瑞銀證券等大型外資券商,最近迅速對地震影響半導體產業程度做出初步判斷。摩根大通證券台灣區研究部主管哈戈谷(Gokul Hariharan)指出,大地震並不會對台灣半導體產業鏈的生產造成長期重大干擾,更重要的是,當市場關注全球半導體產業地緣政治與集中風險時,台灣半導體產業鏈正展現強大韌性。英特爾最新釋出,將持續透過委外代工做為策略的一環,不過,比重將從現行的約3成,至2030年降至2成以下,對此,瑞銀證券台灣區研究部主管艾藍迪(Randy Abrams)直言影響有限。另外,摩根士丹利證券半導體產業分析師詹家鴻也提出,台積電法說會尚有另外四個焦點:一、台積電成本上升後的定價策略。二、2奈米製程需求前景與毛利率。三、AI半導體需求的續航力與未來的產能配置。四、美國晶片法案對台積電財務的確切影響與美國廠毛利率。大立光方面,放眼即將到來的法說會,外資提出以下關注焦點:一、是否有更多客戶採用潛望鏡設計,且下放到中階機種。二、智慧機鏡頭規格升級狀況。三、對高階智慧機終端需求展望的看法。四、鏡頭產品單位售價前景。
半導體需求飆升! 路透社:傳台積電要在日本建CoWoS先進封裝廠
隨著人工智慧(AI)蓬勃發展,全球對先進半導體封裝的需求激增,刺激台積電、三星電子(Samsung Electronics)和英特爾(Intel)等晶片製造商提高產能。據路透社今天(18日)引述知情人士消息報導,晶圓代工龍頭台積電考慮在日本建立先進封裝產線,若該計畫施行,將為日本重啟其半導體製造業務增添動力。匿名消息人士表示,台積電相關計畫仍處於早期階段,尚未就這項潛在投資的規模或時間表做出決策。截至目前,台積電的CoWoS產能全部都在台灣,這家晶片製造商正在考慮將其CoWoS先進封裝技術在日本建立產線,此舉將為日本重啟半導體產業的發展增添動力。不過台積電對此不進行評論。CoWoS是一種先進封裝技術,原理是在基板上堆疊晶片,以提高運算能力、節省空間及降低功耗。而隨著人工智慧的蓬勃發展,全球對先進半導體封裝的需求激增,刺激包括台積電、三星和英特爾等晶片供應商加強布局先進封裝產能。台積電總裁魏哲家今年1月曾表示,公司計畫今年將CoWos產能提升一倍,2025年將再進一步增加。建立先進封裝廠將擴大台積電在日本不斷增長的業務,而因為台積電才剛在日本完成了熊本晶圓廠第一期的興建,日前又宣佈第二座工廠的興建計畫,將由台積電與日本企業 SONY半導體與豐田汽車合作投資,總投資金額將超過200億美元,並採用6/7奈米先進製程。不過,市場研究及調查機構TrendForce分析師Joanne Chiao表示,若台積電在日本建立先進封裝產線,規模可能受到諸多限制,且台積電目前多數CoWoS客戶都在美國。知情人士也表示,台積電的競爭對手英特爾也考慮在日本建立先進封裝研究機構,以加深與當地晶片供應鏈公司的聯繫。其他競爭對手如三星,也在政府的支持下,於日本橫濱建立先進封裝研究設施。而且,三星也正在與日本和其他地方的企業洽談材料採購事宜,準備推出其與SK海力士使用相同的封裝技術。
台積電開盤跳空下跌18元 拖累大盤下挫120點19700點失守
受到美股4大指數8日收黑影響,台股今(11日)指數開盤跌113.42點失守19700點整數關卡,下探至19659.57點,隨後拉回,成交金額新台幣93.08億元;權王台積電(2330)開盤跌18元至766元。所幸AI、金融與傳產逆揚,指數跌幅收斂,早盤跌80點左右,指數在19700點之上整理。美股4大指數上周五(8日)全面走跌,道瓊工業指數終場下跌68.66點或0.18%、收38722.69點;標普500指數下跌33.67點或0.65%、收5123.69點。那斯達克指數下跌188.26點或1.16%、收16,085.11點。受輝達重挫5.55%、台積電ADR也跌1.9%影響,費半下跌208.05點或4.03%、收4957.78點,跌勢最重。台股今日承壓,加權指數開盤跌113.42點,開在19671.90點,失守19700點大關。台積電開盤跌16元至768元;鴻海(2317)開在105元平盤;聯發科(2454)漲5元至1235元;大立光(3008)漲15元至2515元;台達電(2308)漲0.5元至312.5元。半導體類股指數下挫逾1.7%,影響電子類股指數下跌超過1%;食品、汽車、航運及觀光等傳統產業股表現相對強勢,類股指數同步上揚逾1%。雖然台積電上周衝高後拉回,不過法人對半導體前景仍然看好,認為2024年以來在人工智慧新興應用幫助下,全球半導體需求逐步好轉,有助台灣半導體供應鏈出口動能,推升台灣加權指數行情向上,預期短線走勢震盪,但中長線多頭格局仍不變。
巨漢最快Q2掛牌上櫃 受惠半導體支出建廠需求復甦
系統工程業者巨漢系統(6903)周五(23日)經證券櫃買中心董事會通過上櫃案。主辦承銷商為富邦證券,預計最快今年第二季掛牌。巨漢展望今年營運,受惠AI、HPC推動半導體需求成長,且12吋晶圓廠、儲能工程等案件發酵,加上今年也取得南亞科(2408)訂單,高科技業資本支出回升,營運成長可期。巨漢成立於1989年,主要從事高科技廠整合工程服務,以承攬無塵室及機電空調工程為大宗,並跨足特殊且技術層次較高的公共工程,如特高壓供電系統,鑽石級智慧型建築等,客戶包括半導體、光電、綠能、生技及商辦民生等多項產業。目前資本額約6億元,去年全年合併營收28.68億元、年減 39.2%,每股稅後純益10.31元。巨漢長年深化運用專業建築資訊模擬系統Building Information Modeling(BIM),並結合 PLM 工程管理系統、ERP 企業資源規劃數位化管理平台,更將大量數位科技應用到工程管理技術、精準控制建置成本、優化施工效率。巨漢去年躋身12吋晶圓廠工程案,下半年跨入儲能電池領域工程案,效益有望在今年顯現。今年1月也取得記憶體大廠南亞科先進晶圓新廠13.15億元廠務設備工程合約,加上AI、HPC推動半導體需求成長,以及半導體資本支出復甦,全年營運成長可期。此外,隨著產業升級轉型,高科技產業資本支出擴大,並因應世界各國紛紛承諾淨零排放(Net Zero Emissions)目標,採智慧化方法達成建築或廠房減碳之需求明顯,高科技產業「廠房智慧化」已成為不可或缺條件。巨漢憑藉過去參與中台灣產業創新研發中心公共工程,因此取得國內首座鑽石級綠建築、鑽石級智慧型建築雙認證標的之承攬經驗,為其業績穩定成長持續挹注動能。
看好人工智慧!高盛一口氣上調目標價至800 輝達股價創新高
高盛看好人工智慧(AI)蓬勃發展將大力提振輝達獲利,將該公司目標價一口氣調升至800美元,激勵輝達股價再創新猷。輝達股價繼5日收盤勁揚4.8%,升抵693.32美元紀錄高點。今年截至5日收盤,輝達股價累計躥揚40%,但高盛分析師Toshiya Hari認為輝達股價還有更多上漲空間。他表示,「鑑於輝達強大的軟硬體產品,更重要的是該公司持續創新步伐,相信在可預見的未來,輝達仍是業界的金級標準。」高盛分析師團隊將輝達目標價由625美元一口氣調升至800美元,在追蹤輝達的分析師中排名第三高,意味著較5日收盤價還有15%的上漲空間。高盛將輝達股票維持「買入」評等,並將其保留在高盛的必買名單(conviction list)。高盛同時調升輝達2025會計年度(今年2月起)獲利預測,平均上調22%,主要理由是AI伺服器需求強勁與繪圖處理器(GUP)供應狀況好轉。Hari表示,在多方因素推動下,輝達數據中心收入在今年下半年將維持增長動能,該事業可望一直成長至2025年上半年。他指出,大型雲端服務供應商繼續擴大AI硬體投資,且輝達的客戶群不斷擴大,同時該公司即將擁有多項新產品周期。另一方面,投資銀行Raymond James指出,強勁的AI半導體需求將讓輝達和艾司摩爾(ASML)受惠最多。Raymond James分析師Srini Pajjuri重申輝達和艾司摩爾股票「強力買進」(Strong Buy)評等,原因是大型科技公司自生成式AI計畫獲利逐漸取得進展。「強力買進」是該投行對個股的最高評等。輝達預計2月21日公布上季業績,根據倫敦證交所集團(LSEG)數據顯示,分析師預估上季營收201.9億美元,每股盈餘4.51美元。
竹科產值今年上半年衰退19%下半年重返成長 王永壯:2024將創新高
新竹科學園區上周五(15日)舉辦43周年園慶,竹科管理局局長王永壯表示,今年受戰爭及消化庫存等影響,竹科營收上半年約衰退19%,不過在下半年重返成長。預估今年全年約衰退10%,但仍將是僅次於2022年的歷史第二高。王永壯認為,明後年將有機會回到高峰,並創歷史新高。王永壯表示,去年台灣因防疫控制得宜,讓產業得以持續發展,加上半導體需求旺盛,營業額達到歷史新高,營收約1.6兆元。今年雖受到俄烏戰爭影響及消化庫存等因素,整體產值相較去年呈現小幅衰退19%的局勢,不過下半年除了光電業之外,多已慢慢回復,到目前為止衰退約10%。王永壯指出,這是整體大環境的影響,並非台灣落後其它國家成長。雖大環境仍未好轉,但半導體景氣下半年已慢慢回升,相信明年景氣將逐步復甦,2024有可能再回到高峰,且2025年大爆發,園區及竹科產值將再挑戰新高。另外,市場矚目位在寶山二期的台積電2奈米生產基地,目前建廠與公共工程同時進行,預估明年4月進機。王永壯強調,園區的廠商都很有競爭力,還有竹科X基地、竹北生醫園區等,也都有進度。
半導體需求反彈 提振韓國11月出口558億美元年增7.8%優於預期
在半導體需求反彈的推動下,韓國出口在11月加速復甦,提振了人們對該國經濟前景和明年全球貿易的樂觀情緒。韓國產業通商資源部上周五(1日)公布的貿易數據顯示,韓國11月出口年增7.8%,達558億美元,創2022年7月來最快增速,遠高於分析師預期成長4.7%。值得注意的是,韓國的貿易數據是全球貿易活動的主要晴雨表,讓人初步了解全球需求狀況。因為韓國出口的各種產品,包括遍佈全球供應鏈的機器、顯示器和成品油。該國2024年的經濟前景也取決於出口成長的強度。韓國央行(Bank of Korea)日前將2024年韓國經濟成長預期下調至2.1%。其中,11月晶片出口年增12.9%,至95億美元,為16個月以來首次成長。出口是韓國經濟成長的主要引擎,此前韓國出口在連續13個月下降後,在10月首次出現反彈。經濟合作組織(ECO)預計,韓國經濟明年將成長2.3%,高於韓國央行的預期。韓國央行在近一年的時間裡一直保持關鍵利率不變,以尋求在抑制通膨的同時保持經濟成長趨勢。部分晶片價格反彈提振了韓國的出口,而汽車、機械和無線通訊產品帶動了其他產品需求的成長。國際數據公司(International Data Corporation)發布的報告顯示,今年萎縮3.5%之後,明年全球智慧型手機出貨量可能成長3.8%。不過,投資人仍有理由保持謹慎。經濟學家預計,明年全球經濟成長將放緩,這將削弱對韓國等國出口產品的需求。美國銀行(Bank of America)的一項預測顯示,隨著財政投資計畫帶來的好處逐漸消失,美國的消費可能會放緩。聯準會最新的褐皮書(The Beige Book)顯示,未來幾個季度,全球需求進一步放緩可能會抑制出口;惠譽解決方案(Fitch Solutions)旗下BMI的經濟學家表示,「我們認為放鬆貨幣政策將為全球貿易的回升鋪平道路,韓國的出口導向經濟將整體受益。」
SEMI:半導體需求增+庫存水位正常 全球矽晶圓出貨量2024年將成長8%
國際半導體產業協會(SEMI)上周五(27日)公布年度矽晶圓出貨量預測報告指出,全球矽晶圓出貨量在2022年以14565百萬平方英吋(MSI)達歷史高點,預計今年將減少14%至12512 MSI,隨後於晶圓和半導體需求復甦以及庫存量達正常水準後,出貨量將在2024年重返成長、估將年增8.5%,2025年出貨量更可望進一步創新高。SEMI指出,2023年的出貨量有所下滑,主要是受到半導體需求持續疲弱,加上總體經濟條件仍面臨挑戰的影響,預期今年全球矽晶圓出貨量可能下滑至12512 MSI。不過,因應人工智慧(AI)、高效能運算(HPC)、5G、汽車和工業應用帶動晶片需求增加的情況下,2024年的全球矽晶圓市場出貨量可望成長8.5%,達到 13578 MSI。同時預估2025年將持續成長,增幅上看12.9%,出貨量將進一步攀升至15332 MSI,改寫新高,反彈動能可望延續至2026 年,致使晶圓出貨量創下歷史新高。SEMI說明,矽晶圓為打造半導體的基礎構件,是各式電子產品不可或缺之關鍵元件。矽晶圓經過高科技設計,外觀為薄型圓盤狀,直徑分為1到12吋,半導體元件或晶片多半以此為製造基底材料。
台積電19日法說受關注 英媒爆Q3淨利恐降30%…分析師估明年表現將強勁增長
台積電將於19日舉行法人說明會,屆時將公布第3季度財報。英媒引述眾多分析師預測,台積電今年第3季度淨利將下降30%,而營收則預計下滑20%。然而分析師也對台積電未來持樂觀看法,表示隨晶片產業逐漸擺脫目前低迷,台積電明年表現將強勁增長。路透17日報導,倫敦證交所集團(LSEG)Smart Estimate綜合19名分析師預測,台積電將連續兩季出現淨利下降,第3季淨利將為新台幣1959億元(約60億美元),較去年同期減少30%。此外,台積電今年第3季度的營收預計為170億美元,較去年同期下滑20%,大致符合先前財務預測。摩根士丹利分析師則預測台積電第4季度營收將年增10%,並稱因晶片在人工智慧領域需求強勁,漲幅或將超乎預期。全球半導體需求自2022年下半年開始下降,分析師宣稱電腦與智慧型手機製造商庫存正逐漸減少,需求有望再度回升;而淨利降幅部分則源自去年因成績出色帶來的較高基期數據。報導稱,因供應商延後交付設備,台積電憂心能否如期完成需求,部分機構因此作出相對保守的預測。富邦證券預測台積電2024開年增長緩慢,第1季度增長僅10%,且年底可能有訂單取消,需求不如其他分析機構所稱強勁,並於分析報告指稱當前市場共識過於樂觀。台積電長年於設備投入高額經費維持領先技術,除台灣確定新建2奈米廠,台積電預定於美國亞利桑那州建廠,並在日本與索尼集團合作設立熊本園區。
台積電法說19日登場 外資看法分歧聚焦「8重點」
全球晶圓代工龍頭台積電(2330)法說會本周四(19日)登場,但近來台積電消息多空交雜,法說觀點牽動各方看待2024年半導體、科技業等基本面論調。外資嚴陣以待,鎖定庫存循環、資本支出等八大面向。外資法人對於台積電預測第四季營收看法也產生分歧,部分看好營收將季增7到10%,部分估季減5到10%。台積電一舉一動皆牽動市場,外資券商對該更斯第三季法說會關注度可謂是近年最高。日前也給出報告,大摩看好台積電受惠半導體產業復甦和AI優勢,給出「優於大盤」評級,目標價718元;瑞銀、美銀同樣給出「買進」評級,前者目標價740元,後者目標價760元。台積電周一(16日)股價趨弱,截至發稿,股價跌幅1.45%,暫報545元。至於各大外資觀察重點,有對半導體庫存循環看法、AI半導體需求與相關產品能否成為明顯成長動能來源、邏輯半導體復甦跡象是否浮現、2奈米製程量產時程、台積電明年資本支出展望、明年營運前景、海外設廠與布局進展、3與5奈米等先進製程與先進封裝展望,這8大點。另外,據媒體報導,外資法人以台積電全年營收年減約10%的財測為基礎,來預測第四季營收在季增減2到3%之間。但看法多有分歧,部分較樂觀者,預估營收季增7到10%;較悲觀者則考慮到消費電子拉貨動能仍疲弱,以及半導體產業循環存有疑慮,預估營收季減5到10%。而日前業界才傳出,台積電6大AI客戶群,包括輝達、超微、特斯拉、蘋果、英特爾等大廠2024年投片需求將增加,有助挹注AI訂單比重年增6%,成有利營運動能。安聯投信團隊表示,台積電法說會中釋出的半導體庫存調整與科技業展望,將成為台股重要的觀察指標。接下來須留意法說會後所釋放的產業動態發展,有無正向等利多訊息。至於AI類股仍是維繫多頭人氣的關鍵,安聯投信團隊指出,隨著晶片產能開出,預期類股基本面表現有望逐季走高,在相關族群評價面已修正的情境下,基本面發展有利未來表現。
重返難!韓國GDP不振 跌出全球十大經濟體之外
韓國去年的名目GDP(國內生產毛額),在全球排名第13,是繼2019年之後,再度痛失全球前十大經濟體的地位,歸咎於美元強、韓元弱及整體經濟不振,而且今年重返前十大的機率渺茫。韓國央行(BOK)12日公布,韓國2022年名目GDP換算成美元為1.67兆,全球排名從前年的第10名滑落到第13名。2005年,韓國在全球GDP排名首度躋身前十大,但之後好幾年都落在前十大榜外,直到2018年才重新擠進去。2019年跌至第12名,2020年又回到第10名,2021年維持這個排名2022年美國名目GDP為25.46兆美元,穩坐全球最大經濟體寶座。中國以17.88兆美元屈居第二,日本4.23兆美元排第三,德國4.08兆美元排第四,英國3.08兆美元排第五。接下來6到12名,依序為印度、法國、加拿大、俄羅斯、義大利、巴西、澳洲。韓國的經濟規模倒退3個名次,要怪整體經濟表現不振,加上去年美元強勢、韓元相對疲弱,名目GDP換算成美元少了許多。去年韓國名目GDP為2,161兆韓元,比2021年增加3.9%,但換算成美元年減7.9%。韓國央行官員表示,去年美元走強的緣故,韓國的匯率換算指標大多不理想,導致韓國的名目GDP排名下滑。反觀出口天然資源的國家,其貨幣相對強勁。韓國2021年的名目GDP,還高過俄羅斯、巴西、澳洲等3個資源大國,但2022年已被這3國超車。另一個噩耗是,韓國今年想奪回全球前十大經濟體地位的機會不大。BOK5月將韓國今年經濟成長率預估,由1.6%下修到1.4%,主要是半導體需求疲弱,拖累出口這個韓國重要成長引擎。韓國延世大學經濟學教授Sung Tae-Yoon分析指出,韓元弱勢導致韓國名目GDP排名倒退,韓元疲軟受累於韓國出口表現欠佳,連帶讓經濟承壓。他建議應著眼於半導體以外的產業,以及能驅動長期成長的部門,強化企業出口能力也很重要。
多家外資巨頭表態下半年「超配」中國股票 大摩上調半導體股投資評級
多家外資巨頭近日發表了2023年的年中展望,其中,全球最大的資管機構貝萊德(BlackRock)對中國股票市場持超額配置觀點;景順亞太區(日本除外)環球市場策略師趙耀庭也認為,中國股票的估值很有吸引力;寶盛集團(Julius Baer Group Ltd)對中國股市繼續保持選擇性策略,預計中國股指將出現正回報。從配置的角度來看,多家外資表態對中國股票市場的看好。貝萊德基金中國投資長陸文傑指出,由於全球投資者目前對中國市場是明顯低配的;同時未來12個月中國的企業盈利增長還是兩位數,這一水平在全球也很罕見。此外,中國股票的平均市盈率只有10、11倍,是全世界最便宜的市場之一。展望下半年A股市場,陸文傑表示,希望看到經濟的進一步恢復,這是股市比較好的表現的基礎。目前市場沒有太多增量資金,因此以把握結構性機會爲主。景順亞太區(日本除外)全球市場策略師趙耀庭也表示,中國股票估值具吸引力。當下正處於有波折的著陸和平穩著陸間的臨界點,因而創造了一個不錯的投資環境,投資者有機會重新思考如何進行配置投資。寶盛集團預計中國股指將出現正回報,但市場可能期望看到更多基本面改善以及更加清晰的地緣政治前景。在此之前,市場可能將出現窄幅波動。寶盛表示,中國國有企業股票截至年底有估值上行的潛力,也看好人工智慧、能源轉型和生活方式的轉變的主題。另外,摩根史坦利(Morgan Stanley)將大中華區半導體股票評價上調成「具有吸引力」。分析師Charlie Chan上週四(6日)最新發布的報告指出,科技行業通縮、價格彈性、人工智慧半導體需求,這三項因素將共同觸發邏輯晶片的下一個上升週期,可能從今年第四季開始。Chan進一步表示,當前半導體行業正處於U型週期復甦底部。從歷史上看,半導體庫存天數的逆轉,是行業股價上升發出的強烈信號。一方面,摩根士丹利表示,過去兩週以來,人工智慧半導體訂單湧現,考慮到AI半導體的長期趨勢,重申買進建議,上調包括台積電在內的領頭AI半導體公司之盈利預期;另一方面,摩根士丹利建議投資者有選擇地參與智慧型手機半導體週期的觸底反彈,將韋爾、日月光股份評級上調至「買進」,將匯頂科技、長電科技評級調整至「中立」。
IC設計決戰2026年1/台廠心知肚明「外商卡位矽島另有目的」 組團自救入校園拚育才
「美中晶片戰不僅是半導體製程技術大戰,更是一場人才爭奪戰。」一位IC設計廠高層告訴CTWANT記者,「IC設計台廠內要面對人才供給不足,外要面對美國及中國廠商銀彈挖腳。」尤其全球IC設計龍頭高通海外首座研發大樓設在新竹,更令台灣IC業焦慮,「是應該要大聲地正式告訴政府,大家不能再忽視了!」這也是美國科技大廠從去年下半年來持續裁員,台灣半導體廠卻沒有跟進的關鍵,因為當前台廠人才供給嚴重不足。對此,台灣各家IC設計廠早已示警,尤其是今年三月間。美國IC設計大廠高通(Qualcomm)3月17日啟用該公司在美國本土以外的首座自有建築,資深副總裁暨首席營運長陳若文指出,高通去年在台灣半導體採購達2400億元,預期明年可望進一步達3000億元,此外,「台灣相較於其他國家,半導體人才庫算是非常齊全的。」高通擴大來台投資,台灣半導體業者一則以喜一則以憂,喜的是高通在台灣要增加下單,憂的是高通擴大在台灣的據點,對於台灣人才的吸引力將會提升。「另一個目的就是要挖人才。」台灣IC設計業者心知肚明。IC設計龍頭廠聯發科(2454)資深副總經理陸國宏22日在台灣半導體產學論壇暨半導體領域專案成果發表會上提出警訊,「跟美國、歐洲及中國、韓國相比,台灣的理工人才不增反減。」陸國宏分析,主要有兩個原因,第一是少子化的影響,第二則是近年來台灣在主修工程及數學等學科的學生人數也有減少的趨勢所致。「台灣IC設計業市占率在全球位居第2,僅次於美國,因應未來的產業競爭需求,仍需要碩士以上學歷的高素質理工人才持續加入。」他說。究竟台灣IC設計產業人才需求及供給困境為何?據經濟部在2022年5月所發表的《2022-2024 IC設計產業專業人才需求推估調查報告》中指出,有三個產業趨勢影響IC設計產業人才需求,包括無接觸需求帶動5G及HPC晶片成長、低碳政策加速車用半導體需求以及AI晶片新興應用走向多元發展。聯發科資深副總經理陸國宏22日在台灣半導體產學論壇暨半導體領域專案成果發表會上提出台灣理工人才不增反減的警訊。(圖/國科會提供)報告中也預估,2022-2024年,台灣IC設計產業分別需要2530人、3900人及3500人,其中最缺的是韌體工程師、數位IC工程師及類比IC工程師,是業者最需要的人才。經濟部調查顯示,影響IC設計產業人才流失的前三大原因分別為,一、在職人員易挖角、流動率高;二、應屆畢業生供給數量不足;三、薪資不具誘因。而人才問題該如何解決?聯發科資深副總經理陸國宏建議,台灣應該重新檢視教育資源配置,向下從高中開始,鼓勵性向符合的學生能多往理工領域發展,同時大學及研究所也應該增加名額,並給予足夠的師資、設備與教學經費。至於外籍人才部分,也可以考慮開放引進,並鼓勵留外人才回台服務。知識力科技執行長曲建仲在接受本刊訪問時也指出,「少子化的問題難解,又不能引進大陸員工,吸引東南亞的人才也是一種選項!」而台灣的IC設計產業沒有跟晶圓代工相類似的領先地位,是因為晶圓製造比的是苦工,台灣的工程師做苦力是一流的,而設計比的是創意,外國人比我們有創意,不過這幾年台灣的設計公司也愈做愈好,像是聯發科的設計能力也慢慢要追上高通了!因應人才需求缺口,廠商也進入校園展開自救措施。例如師範大學今(2023)年就成立「跨域科技產業創新研究學院」,結合科技與工程學院、理學院的研究能量,第一期的8年計畫,就有包括元太科技、江陵機電、承德油脂、麗臺科技、中強光電、友達光電、康舒科技、瑞昱半導體、易晨智能、開酷科技、撼訊科技、趨勢科技參與,將招收52名碩博士生。研究機構TrendForce分析師曾冠瑋則建議,「人才的培育與發掘也相當重要,需仰賴政策引導、擴大業者與學校的合作、祭出吸引海外IC設計人才來台的條件,以持續推動台灣IC設計產業發展。」因應人才供給不足,師大成立「跨域科技產業創新研究學院」,與國內廠商合力培育人才。(圖/方萬民攝、翻攝自台師大官網)
台積電2月營收1631億創新高 歐洲建廠遇新變數
台積電(2330)於昨天(10日)公告2月營收報告。報告顯示2月銷售額為1631.74億,雖較上月減少18.4%,但仍為歷年同期新高;同比增加11.1%。2023年1~2月累計營收約為3632.25億,較去年同期增加13.8%。不過受降價砍單潮影響,台積電首季營收季減幅度恐大於預期,預計第一季的整體表現不會太好。台積電1月份的營業收入首度超過2000億達約2000.5億,為歷年同期新高,環比增長3.9%,同比增長16.2%。不過因終端市場需求持續疲軟,以及客戶進一步庫存調整影響,台積電預計第一季營收約167億至175億美元(約新台幣5126.9億至5372.5億元),較2022年第四季下滑14.1%~18%。毛利率介於53.5%~55.5%,營業利益率介於41.5%~43.5%。此前,曾有市場消息稱,台積電遭五大客戶(AMD、輝達、聯發科、高通、英特爾)砍單,受庫存調整狀況比預期激烈影響,投片量減少並將部分產品所需晶片順延至第二季拉貨。另外據半導體設備商透露,受終端市場供需反轉影響,台積電第一季7/6奈米產能利用率降至5成,跌勢超乎預期,將拖累首季整體產能利用率大跌,但台積電仍會守住70%關卡。不過有市場分析,在蘋果3nm製程工藝大單的推動下,台積電有能力將整體的產能利用率,保持在70%甚至更高的水準。此外,美國銀行分析師Brad Lin發佈報告指出,受益ChatGPT等相關應用,台積電將成為主要受惠者。他指出,生成式AI將帶動部分種類的半導體需求,而台積電有望搭上生成式AI的結構性上升趨勢。除了2月的營收值得關注之外,台積電在海外建廠也遭遇了新變數。受人力開支、許可證、合規性和通貨膨脹的影響,美國的建設成本可能至少是臺灣的4倍。台積電財務長黃仁昭在此前的財報電話會議表示,美國建廠投資可能會損害台積電今年的盈利能力。據報導,先前台積電曾表示正評估在歐洲興建晶圓廠的可能性,但目前德國新廠雖已完成場勘評估,且初步有政府及車用客戶的訂單合作承諾,不過由於歐盟、德國財政吃緊與多項相關補助案排擠,加上歐洲建置成本高昂,此合作建廠計劃已明顯放緩。值得注意的是,因為新加坡開出優渥條件,台積電可能重新考慮在新加坡建廠。由於來自英飛凌等客戶的需求相當強勁,加上新加坡給出土地、水電與減稅等相關優渥補助,並給予足夠人力協助下,台積電或有機會至新加坡再擴28nm以下12吋晶圓廠。對此,台積電也表示,根據客戶需求和政府的支持水準,評估在歐洲建立車用技術的特殊製程晶圓廠可能性,同時考慮在日本建造第2座晶圓廠。至於其他地區設廠,不排除任何可能性,但目前尚無計劃。
台亞搶進化合物半導體 拚2024年貢獻營收
半導體廠台亞(2340)總經理衣冠君今(22日)於法說會上表示,看好市場對於第三代半導體需求急迫性,將由台亞及旗下子公司積亞半導體分別投入矽基氮化鎵(GaN on Si)及碳化矽半導體功率元件(SiC)產品相關規劃,預計2023年下半年即可開始試機、試產,提供產品驗證,目標在2024年開始貢獻營收。台亞指出,今年全球主要經濟體因抑制通膨而陸續升息,加上俄烏戰事未解、美中科技戰再起、中國大陸的清零防疫政策衝擊供應鏈需求,使得今年客戶端庫存仍居高,迫使消費性與家電市場終端客戶拉貨動能疲弱,下單轉趨保守,但預期2023年全球經濟將逐漸緩慢復甦。衣冠君表示,因國際淨零碳排政策驅使下,全球即將迎來新能源世代的轉換,而第三代半導體具備高耐溫、高耐壓、開關速度及導熱良好的特性,此優勢將可顯著提升AC-DC,DC-DC電源轉換的效率,落實更貼近於周遭生活產品諸如電源供應器、高階NB適變器(Adapter)、大瓦數快充、馬達、電動車電池充電器(On Board Charger)車用逆變器,太陽能、不斷電系統(UPS)、5G通訊、風力發電等應用。台亞董事會已通過2023年於矽基氮化鎵(GaN on Si)產品將投入約16億資本支出,積極投入半導體功率元件的生產,這也將是台亞未來能持續成長、迎來新商機的重要關鍵。