輝達第4季財報亮眼!帶動台股攻上萬九創新高 大盤漲逾150點
受惠於全球科技巨頭積極佈局人工智慧(AI)領域,輝達(NVIDIA)於美東時間21日盤後公布第4季亮眼財報!隨即帶動一波漲勢,美股22日全面收漲,台股今(23日)則以18950.07點開出,隨即漲逾150點,站上萬九(19012.38點)創新高,台積電上漲10元,觸及702元。輝達第4季亮眼財報在台灣時間昨清晨公布,隨即激發出新一波行情,美股22日主要指數收盤後,道瓊指數上漲456.87點或1.18%,收39,069.11點;那斯達克指數上漲460.75點或2.96%,收16,041.62點;費城半導體指數大漲221.01點或4.97%,收4,667.37點;標普500指數上漲105.23點或2.11%,收5,087.03點。台股昨(22日)大盤也再創新高,上漲176.47點,收在18852.78點,成交值3978.66億。三大法人外資及陸資買超、投信賣超、自營商買超,合計買超240.26億。自營商買超78.68億,投信賣超3.01億,外資及陸資買超164.59億。對此,法人也指出,台積電ADR與現貨溢價將持續引領向上等利多加持,台股2月底前可望攻上萬九,但後市還要注意3大變數:首先是新台幣若貶至31.72的半年線位置,恐影響外資匯入與投入台股。其次,輝達恐怕已利多出盡,同時還要觀察外資對聯準會會議紀要的解讀。第3點,近期美超微率先回檔,輝達財報公布,盤後大漲近10%,需留意恐獲利了結呈現賣壓。
00878敲定季配0.35元!這一天是最晚買進日
00878國泰永續高股息ETF今天(14日)公布第四季實際配息,續上季每單位配發金額0.35元,以14日收盤股價20.53元計算,本次配息率1.7%,年化殖利率近7%,該檔截至10日集保資訊逾116萬人持有,為唯一受益人數破百萬的ETF,16日為除息交易日,最晚在15日前持有或買進皆可參與本次配息,將於12月12日發放配息。根據國泰投信官網揭示,00878第四季配息來源,股利所得占比31.36%、利息所得占比0.07、收益平準金占比5.71%、已實現資本利得占比62.86%。提醒預估收益分配組成占比為公告前估算資訊,與最終數值可能產生差異,應以收益分配通知書所載所得類別及分配金額為準。00878是台灣首檔「ESG+高股息」的台股ETF,截至11/10基金規模成長至新台幣2,280億元,根據集保中心資料,00878受益人數來到116萬,達1,168,347人。國泰投信ETF研究團隊指出,00878歷年股息水平相對穩健,主因是00878換股周轉率低,衍生的費用率也低,且各行業間配置平衡,並非僅集中單一產業,也提醒投資人,投資ETF並非僅關注配息率,長期含息總報酬是否能優於成本,更是投資人應關注的,而00878以合理的股息做為下檔保護,追求股利及資本利得的總報酬率長期成長,自成立以來追蹤指數含息累積報酬達71.7%,優於台灣加權指數的57.5%。國泰基金經理人游日傑表示,市場持續關注美國聯準會後續政策走向,台股隨著類股良性輪動下,成功收復半年線關卡,台灣加權指數上週上漲1.06%,收16,683點,週線連2紅。台股反彈至半年線附近後以震盪化解賣壓,AI族群有回穩跡象,且大型權值股有望扮演撐盤要角,因此建議投資人,除了趁勢參與00878本次除息機會外,亦可在除息後股價回檔時逢低布局,加快累積單位數的速度,有利提升長期投資效率。
台積電、聯發科領軍 台股大漲156.62點站穩半年線
台積電(2330)、聯發科(2454)和鴻海(2317)三大權值股領軍,13日台股大漲156.62點,收在16839.29點,成功站穩半年線,外資翻多買超159.46 億元,特別看好10月營收創新高的台積電,大買1.6萬張,其他半導體股也跟著沾光。台積電11月以來已經連續大漲,後續成交量相對緩和,沒想到上周五收盤後公布的10月營收創下歷史新高,為2432.03億元,看好後市會持續,13日股價再度大漲2.51%,收在571元。聯發科的營收數字也不錯,10月合併營收為428.11億元,月增18.66%、年增28.24%,寫下今年次高,受惠於智慧型手機回補庫存及新品推出,加上近期推出旗艦級晶片天璣9300,開啟全大核運算時代,市場寄予厚望,將由陸系品牌vivo x100於11月13日首發。13日股價漲2.48%,收在906元。鴻海儘管漲幅較小,漲0.51%、收在97.7元,但鴻海的兩顆立方體衛星「珍珠號」(PEARL)已於台北時間12日凌晨透過SpaceX的獵鷹9號順利發射上預定軌道,也是喜事一件,後續的低軌衛星題材如啟碁(6285)、昇達科(3491)是否能點火延燒,外界也很期待。
台股跌百點再失半年線 AI股下殺記憶體逆勢爆紅
人工智慧(AI)概念股與金融股下挫,讓台股3日失守16500點整數關卡和半年線,但在一片綠海中,卻看到記憶體族群一枝獨秀。晶豪科(3006)亮燈漲停、站上90元大關,威剛(3260)也拉出長紅,盤中一度大漲近7%,最後收在92.9元,網友大笑「記憶體有賺的趕快跑」。法人分析,明年記憶體將迎來多頭市場,AI族群也還有轉強機會。台股3日收在16454.34點,下跌102.97點,跌幅0.62%,成交值為2557.15億元。台股已連續11個交易日成交值不到3000億元,量價齊跌,電子股終場跌0.57%,金融股下挫0.58%,代表中小型股的櫃買OTC指數跌0.51%,也失守半年線。因為主要電子權值股進行整理,AI概念股尾盤也下殺,反而是記憶體族群多頭並進,晶豪科亮燈漲停,創下6月中以來新高,威剛盤中也飆上三個月新高,華邦電(2344)、南亞科(2408)等也都逆勢走揚。國泰證期顧問處經理蔡明翰表示,記憶體還是要回歸基本需求面來看,消費性電子像是NB和PC,市場雖然沒有看到需求大幅回升,但衰退的狀況已慢慢告一段落,而手機的話,非蘋陣營的需求面有較明顯的反彈,加上小米、三星等手機品牌業者都推出高階手機,驅使記憶體族群有明顯的增強表現。數據顯示,DRAM與NAND Flash最新合約價可望上漲10%到15%,帶動明年記憶體將進入多頭市場。法人表示,雖然近期AI股表現較為震盪,但可以看出是漲後的整理,AI需求仍在,市場在消化Fed鷹派言論後,資金會慢慢回至科技類股,對於台股來說,中長線還是正面以待。
台股9/25反彈107點收16452點 法人:中秋節+季底結帳「還有下探空間」
上周,美國聯準會釋出「鷹派」態度,美股跌幅震盪,連帶拖累台股上周共下挫576.44點,收在16344.48點,失守半年線。台股今(25日)卻展開反彈走勢,盤中一度大漲逾150點,逼近16500點大關,終場上漲107.75點,收16452.23點;台股加權指數則收漲日K連2紅,5日線約16456點得而復失。法人認為,隨著中秋連假將至,以及季底結帳出籠等兩大因素,若盤面未能出現題材股有力支撐,則依照型態分析,不排除台股還有下探空間;市場則預期利率將持續攀升一段時間。有分析師指出,聯準會釋出年底可能再升1碼的鷹派言論,造成市場調節賣壓,指數技術面整理期拉長。在籌碼面部分,外資今日賣超30.76億元,為連6賣;自營商賣超10.38億元,為連8賣;投信則持續加碼台股,買超31.67億元,寫下連38買紀錄;三大法人合計賣超9.46億元。PGIM保德信高成長基金經理人孫傳恕表示,累計9月外資調節台股達1307億元,金額已超過8月調節的1240億元,是大盤欲振乏力的主因,指數也跌破半年線支撐。孫傳恕分析,聯準會在偏鷹派聲明後,導致美債殖利率攀至新高、美元走強,加上美國政府本月底再面臨關門危機,使得美股出現大幅震盪,也影響台股的投資情緒,預料股市仍需時間消化此次偏鷹派的聲明。觀察權值股走勢,晶圓代工廠台積電今日盤中上漲3元、漲幅0.57%,收525元;聯發科也漲逾1%,鴻海小漲0.48%;高價股世芯-KY收盤上漲5%,愛普勁揚近2.5%;PCB族群中,定穎以漲停74元作收,金像電漲近5%。台股加權指數今日終場上漲107.75點、漲幅0.66%,以16452.23點作收,成交金額新台幣2104.14億元。
金融股掃陰霾3/擺脫防疫險理賠獲利看俏 新產旺旺保股價逆勢創新高
8月的金融股可說是上沖下洗,先是籠罩中國大陸地產陸企爆雷危機,類指盤丟失半年線,中信金領跌下多家金控跟著走弱,接著揮去陰霾翻紅站回10日線;產險股則擺脫防疫險陰霾報佳音,新產(2850)逆勢大漲4%、旺旺保(2816)股價則創8年來新高。截至8月底,保險公司陸續揭露今年上半年二大財務指標淨值比、資本適足率RBC;RBC未達200%,或連續二期淨值比低於3%,股民可以更進一步了解保險股公司資本是否有不足的問題;其中,新光人壽、三商美邦人壽、宏泰人壽這三家壽險的RBC分別為184.38%、140.23%、145.82%,皆低於法定標準200%;三商壽淨值比2.84%,宏泰人壽淨值比2.42%,皆已連續三期在3%以下。依規定,新壽為「資本不足」,三商壽、宏泰人壽為「資本顯著不足」。在產險股等部分,目前已有新光產險、旺旺保、臺產、第一保、中再保等五家公司,皆在2023年上半年財報交出不錯的成績單,股價也在8月28日當日走揚,旺旺保獲利7.65億元,股價以23.4元漲停作收;新產、臺產也來到近一年來高點。旺旺保上半年稅後純益7.65億元,每股稅後純益(EPS)3.42元,相較去年同期損的8.16億元來看,可說是轉虧為盈,「除了去年多提存近2億元防疫準備金沒用到之外,今年在投資等也有盈餘獲利。」旺旺保主管解釋說。旺旺保2023年上半年獲利7.65億元,與去年同期相比由虧轉盈。(圖/翻攝自旺旺友聯官網)新產今年上半年營業收入97.53億元,稅前淨利14.24億元,歸屬於母公司業主淨利11.71億元,基本每股盈餘3.71元,跳空大漲逾4%,改寫近1年高價,躍居金融股領先指標;中再保獲利則為11.79億元,台產5.31億元,第一保2.85億元。再看多家金控的第二季法說會內容,中信金(2891)累計上半年稅後盈餘288.13億元,每股稅後盈EPS為1.48元,受益於股利、投資收入挹注及台灣人壽避險成本降低,2023年第二季金控獲利季成長達22%,累計上半年獲利年成長19%,稅後股東權益報酬率ROE為16.17%,領先金控業。新光產險總經理何英蘭(前排中)及副總經理劉崇文(前排右三)帶領同仁獲得保險卓越獎二金三銀的肯定。(圖/新光產險提供)中信金總經理陳佳文就說,上半年獲利金額已達去年全年九成,加上中信銀上半年獲利201億元年增29%,單是海外獲利達103億元,年增逾59%。從以上數據來看,顯示中信銀多年海外深耕布局大有斬獲。富邦金(2881)上半年稅後淨利429億元,年減38.2%,每股盈餘3.18元,獲利及每股盈餘成績仍居金控業第一之外,總資產逾10.9兆元,年增4.4%,淨值為7433億元,年增18.6%;其中,富邦人壽貢獻稅後淨利262.3億元,淨值比8.99%,資本適足率RBC逾300%,並發行次債225億強化資本。富邦金總經理韓蔚廷還提到,今年5月以115億人民幣買下中國的花旗銀行的房貸資產,承受1萬戶房貸戶,因此讓富邦華一銀行的房貸上半年會比較高。而這一案近期也受到立委的關切質詢。國泰金(2882)上半年稅後純益330億元,年減逾三成,每股純益EPS為1.98 元;其中,國泰世華銀行獲利創同期新高,年成長30%;國泰人壽稅後淨利131億元,較去年同期衰退,以第一季已實現股票獲利133.97億元來看,年減22%,已實現債券獲利22.45億元年減達八成。國泰人壽發言人林昭廷表示,目前有部分債券為國內的ETF,有實現一些資本利得,投報率較佳之外,正在調整的海外債券中有一些損失之外,新錢有投資海外債券、外幣保單及新台幣ETF。開發金(2883)上半年稅後淨利101億元,每股盈餘0.61元,年減25.7%,股東權益報酬率從11.4%降到9%;旗下金雞母中國人壽,今年上半年稅後淨利為49.3億元,年減約六成,受到股債實現78.84億元,較去年同期153.89億元將近砍半,但在台股投報率10.62%優於富邦金的逾4%多。中國人壽總經理黃淑芬表示,中壽外幣保單初年度保單市占率已提高到居業界第一,保障型保單市占率衝高到第2名。至於中壽股票實現47.91億元,年減43%;債券實現30.93億元,年減56%;海外債占比近七成,投報率3.98%;國內股票約1468億元部位,佔比6.5%,投報率10.62%,海外股票投資901億元,占比4%,投報率5.22%。
台股16350點半年線支撐可望止穩? 兩岸開放團客激勵雲品寒舍大漲
儘管輝達財報十分優異,台股今天(25日)收在16481.58點,下跌289.29點,呈現周五台股AI總清算,單日指數跌近300點,AI概念股回檔3%至9%,典型利多出盡。法人分析,正是因為市場一面倒看好,輝達的股價實際漲幅不超過5%,還壓垮英特爾、AMD等。永豐投顧表示,觀光類股受兩岸開放團客訊息激勵漲3.3%,雲品漲9.3%、寒舍漲7.9%。半導體因輝達對高階晶片需求帶動漲1.8%,京元電漲28.2%、日月光漲8.9%。電腦及周邊AI利多出盡跌1.2%,廣達跌4.7%、緯創跌7.9%、技嘉漲9.8%。由於市場對輝達財報的優異滿抱期待,導致意見過於一致,結果在財報公布後利多不漲,短線賣盤湧出,回吐漲幅,終場一週大盤漲100.27點,漲幅0.61%,收在16481.58點,成交量波動不大,五日均量在3290億。永豐投顧以「利多出盡,清掃浮額」形容輝達與AI股,進一步觀察輝達財報造成股市上下沖洗,主要是輝達的利多已經為市場預期,實際數字再優秀也不能激起熱情,在激情過後,市場仍是回歸理性,加上隨著輝達財報透露建置投資AI持續擴張,投資機構也上調業績獲利指標,因此短線利多出盡,需多加留意「浮動籌碼」是否掃清及股價走勢透露的訊息。永豐投顧並指出,外資主攻權值股,週四指數大漲是外資拉台積電,但從近期投信標的來看,AI概念逐漸擴散,PCB、銅箔基板、散熱與矽智財等都有涉獵,短線操作可考慮參考;接下來大盤短線繼續震盪,注意觀察16350點的半年線支撐,應該可以止穩,AI股籌碼凌亂,建議逢低布局,可短可長,但不宜重壓,保持操作彈性空間。
銀行股發力強勢表態 道指、標普500收高
周四道瓊指數和標普500指數收高,那斯達克指數持平。所有23家主要銀行都通過聯準會的年度壓力測試,銀行股強勢表態,然而強勁的經濟數據使聯準會將進一步升息的預期升高。上周美國初領失業給付人數大減2.6萬人,跌至23.9萬人,創下2021年10月來最大跌幅,且遠低過市場預期的26.5萬人。美國第一季國內生產毛額(GDP)季增年率從先前公布的1.3%大幅上修至2.0%,遠超出市場預期的成長1.4%。周四收盤,道瓊指數漲269.76點或0.80%,報34,122.42點。標普500指數漲19.58點或0.45%,報4,396.44點。那斯達克指數跌0.42點或0.00%,報13,591.33點。費城半導體指數漲4.69點或0.13%,報3,614.18點。強勁的經濟數據推升美國公債殖利率,且由於對經濟衰退的擔憂緩解,投資人轉向對經濟情勢較為敏感的類股。同時,考量聯準會可能進一步升息並維持較長時間的高利率,資金撤離一些對利率敏感的成長型股票。標普500指數11大類股漲多跌少,以金融股上漲1.7%,表現最佳。其次為周期型的材料股指數收漲1.3%。年度體檢結果顯示美國銀行業體質穩健,所有主要銀行都擁有足夠資本應對嚴重的經濟下滑,標普500銀行股指數收盤大漲2.6%,KBW地區銀行股指數亦漲1.8%。對經濟情勢敏感的羅素2000小型股指數上漲1.2%。亞馬遜、Meta Platform、輝達和微軟等大型股下跌,給那斯達克指數帶來壓力,終場以平盤作收,但半年線仍可望大漲逾29%,創下40年來最大漲幅。媒體報導拜登政府最快將在7月初對出口中國的AI晶片祭出新的管制措施,部分晶片股持續走弱,使費半指數承壓。美光跌4.1%,儘管其財報優於市場預期。在聯準會主席鮑爾接連兩日在歐洲發表政策立場強硬的鷹派言論後,美國經濟仍然強勁的跡象進一步鞏固了聯準會的緊縮政策將維持更久的押注。根據芝商所Fedwatch工具,操盤手押注聯準會在7月會議升息25個基點至5.25%~5.50%的機率為86.8%,高於前一日的81.8%。聯準會偏重的通膨指標—個人消費支出(PCE)指數,將於周五揭曉。根據路透社調查,受訪經濟學家預估其5月核心通膨率將持平於4.7%。紐約證券交易所上漲與下跌股數比為1.93:1。那斯達克交易所上漲與下跌股數比為1.48:1。標普500指數有44檔成分股創下52周新高、2檔創新低。那指有90檔成分股創下52周新高、90檔創新低。美國交易所成交量總計96.5億股,過去20日移動均量為113.4億股。
董娘賣股聽看聽2/申讓方式有玄機 法人:投資人趨吉避凶看這四點
遇到「董娘賣股」,小投資人該如何?仲英財富投資長陳唯泰提醒三步驟,投資人首先要先了解大股東申報轉讓的種類,再來判斷當時公司股價的狀況,才能清楚明瞭可能對於股價的影響,及該如何因應。陳唯泰說,公司大股東申報轉讓主要有四種,首先是一般交易,也就是直接在公開市場賣出,比較會形成賣壓,若股價沒有受到太大影響,代表市場有買盤承接。第二種是贈與、第三種是信託,整體來說,市場對於股價的影響是比較偏中性,有時候還有一點點偏多,因為這兩種方式都要繳贈與稅,而課稅的基礎,是股價跟面額的差距,換言之,當公司大股東不太會在股價上漲後去進行贈與或信託,應該會在股價上漲之前就進行。第四種是鉅額交易,多半是與特定人用對敲的方式來進行。仲英財富投資長陳唯泰表示,投資人看到公司大股東申讓持股時,要觀察申讓者身分、賣出張數、股價位階及公司營運狀況、申讓方式,來判斷後續影響。(圖/CTWANT資料)至於要如何解讀公司經營層及大股東申報轉讓的動作,陳唯泰說,有四個觀察點,包括申讓者身分(誰在賣)、賣出張數(佔其持股比例)、股價位階及公司營運狀況、申讓方式。分析師陳威良整理3月間台股有多筆申報轉讓資料,以3月16日為例,裕融(9941)被母公司裕隆(2201)以鉅額逐筆交易方式申讓20000張,以當時裕融股價約172元,是公司股價從去年10月124元一路反彈到183元後的整理,算是近期高點來看,小投資人可能以為「大股東要倒貨了」,但因採取鉅額逐筆交易,也就是有特定人承接,市場解讀為有利於後續營運,因此未形成賣壓,股價反而緩步向上,朝前波高點接近。農林董事在3月初以一般交易賣出持股,分析師指出,儘管股價短線反彈,但反倒有假突破真破底的意味。(圖/桃園市政府提供、報系資料照)另個是農林(2913),董事林金燕在3月1日以一般交易方式申讓1000張,從張數來看不是太大,但交易方式是在公開市場上賣掉,「這就是投資人要關注的重點,是不是公司高層對於後續營運有甚麼看法。」陳威良分析,農林股價則是從21.9元先連漲兩天,最高來到23.25元,就出現下殺,跌破季線及半年線,在技術型態有一種「假突破真破底」的味道。簡言之,遇上大股東申報轉讓,陳威良提醒,投資人首先要注意申報轉讓的人是誰?若是董事長、總經理,還有其配偶,就要比較嚴陣以待,如果是一般經營階層,嚴重性就比較沒有那麼高,只要是申報轉讓,「短期的股價效應或許是,但最終還是要看公司營運。」
EV降價台廠嗨2/「要讓大家買得起電動車」 馬斯克砍價貿聯-KY沒在怕 「因為科技業一直都降價」
金兔年台股新春開紅盤,除了半導體族群回歸盤勢主角外,特斯拉(Tesla)概念股也成了市場資金關注的焦點,其中貿聯-KY(3665)從250元一路衝上275元,突破將近4個月的橫盤整理區間,一度收復半年線,朝年線邁進。貿聯-KY股價突然翻騰,關鍵因素是電動車大廠特斯拉在台灣春節休假期間,陸續宣布降價,讓全球各地訂單蜂擁而至,而身為特斯拉連接線供應商的貿聯,也跟著水漲船高。特斯拉降價的同時,市場憂心特斯拉也會要求供應商降價。「降價是一直都在進行的」,對此貿聯-KY(3665)總經理鄧劍華告訴CTWANT記者,「不僅電動車,公司也還有數據中心、工業領域及家電等不同市場的布局都在發酵中。」貿聯最新公布的1月營收,也以新台幣40.76億元創同期新高,一掃市場對於降價的疑慮。連接器廠貿聯-KY總經理鄧劍華對於砍價疑慮直接以一句「降價是一直都在進行的」來釋疑。(圖/黃鵬杰攝)事實上,貿聯-KY的股價一度遭特斯拉股災波及。2022年堪稱是特斯拉股價最慘澹的一年,大陸封城及上海廠停工一個月,加上執行長馬斯克「分心」在推特,使得特斯拉股價從361美元跌到123美元,跌幅深達66%,2023年一開年又下探108美元;身為特斯拉概念股的貿聯因而從去年9月掛牌新高345元,到第四季跌回231元,因新事業給力才自行爬出谷底。就在市場觀望特斯拉是否跌破100美元之際,特斯拉逆勢而行,一月初先是在日本、中國及韓國宣布降價,降幅約一成,1月中又調降歐洲及美國售價,降幅甚至高達二成,震撼全球車市。降價策略果然奏效,特斯拉股價全面大反攻,一路上衝到189美元,今年以來漲幅達75%,傲視美股。特斯拉執行長馬斯克在1月25日的電話會議上直白地說,「價格是影響電動車銷售的最大關鍵,目前有很多人想買特斯拉,但買不起、1月降價的價格變化確實對一般消費者產生了影響。」「訂單是產能的兩倍。」經歷上海廠事件,馬斯克有保留地說,2023年整體車市需求將會衰退,但特斯拉自己還是會不錯,公司也預估,2023年交車數量將達180萬輛,年成長率約37%。TrendForce分析師陳虹燕指出,電動車市場規模原就處在擴張階段,尤其是當上游成本不斷增加下,許多車廠紛紛提高新車訂價,特斯拉卻反其道而行,勢必會讓競爭者造成一定的壓力和市占排擠。比亞迪持續強攻電動車,根據研究機構統計,比亞迪已跟特斯拉成為兩大電動車領導廠。(圖/新華社)陳虹燕表示,2023年電動車市場預估將成長36%,其中純電動車(BEV)的市占以特斯拉、比亞迪為兩大領導廠,比亞迪同時也是插電式混合電動車(PHEV)的龍頭車廠。根據工研院統計,2022年全球新能源車(含油電車及純電車)的總銷量約1500萬輛,而全球該年度汽車總銷量約8000萬輛,其中銷售前三名,分別是豐田(TOYOTA)、比亞迪(BYD)及特斯拉,其中豐田主要是油電車。工研院產科國際所經理謝騄璘分析,當各國現在的政策趨勢都是希望將電動車以國民車的角色來推動,因此設定了車價上限,再搭配不同的補助政策,自然會引導廠商將車價壓低以符合規範,不過這也考驗各家車廠的競爭力。而車廠降價對於供應商的獲利有何衝擊?謝騄璘認為,如果供應商的成本降低的速度高於客戶的要求,基本上的影響就相對有限,而且如果車廠降價衝量有效果,對於供應商的訂單也會有所幫助,在單價降但數量增的狀況下,未必會是弊大於利。
CES搶商機3/半導體、電動車主流趨勢持續 台積電法說領軍 鴻海、裕隆蓄勢待發
美國消費電子展落幕,大家都在觀察哪些產品有機會成為接下來的熱銷產品,法人指出,不過整體來看,像是AI相關的半導體、電動車還是市場主流,預料包括台積電(2330)、聯發科(2454)、信邦(3023)、貿聯(3665)、鴻海(2317)及裕隆(2201)都值得觀察。台積電10日公布2022年12月營收為1925.6億元,月減13.5%,年增 23.9%;累計2022年營收為2兆2638.9億元,年增42.6%。由於台積電12日將舉行法說會,香港聚芯資本管理合夥人陳慧明指出,台積電今年的資本支出應還會再降,一般預料降幅約20%。香港聚芯資本管理合夥人陳慧明受訪時表示,台積電今年的資本支出應還會再降。(圖/陳慧明提供)半導體產業分析師陸行之日前多次強調,半導體廠刪減資本支出有利於營運落底反彈,而台積電近期股價似乎也已經先行反映資本支出可能下修的利多,接連站上半年線及季線等中長期居線,同時也收復了約460元的巴菲特防線。聯發科今年在CES首次展示全球端到端Wi-Fi7生態系統,持續把5G、AI、WiFi等技術導入現有產品線,並拓展商機至各場域的應用上。而在車用部分,聯發科5G數據晶片也已跨入車載資通訊系統領域。分析師李蜀芳指出,鴻海(2317)跟MIH聯盟連接推出新車,當然就會用裕隆的品牌發表,不過要注意的是,裕隆去年因為有產險的風險,因此建議短線先要避開年報可能的利空,等到年報公布之後,再來介入。展望今年的裕隆,目前法人普遍預估全年EPS 6元,以此推算,本益比10倍的話,大概股價接近60元附近可以低接,觀察裕隆線型,應該是屬於60-70元附近的區間操作為主。分析師認為,裕隆短線會有年報的利空影響,投資人可等到年報公布之後,再來區間操作。(圖/報系資料照)至於鴻海,近期股價失守百元大關,但從月線角度來看,其實也沒有破底,因此對於長線投資人來說,是可以長期佈局的價位。李蜀芳認為,主要還是因為蘋果iPhone 14銷售不如預期,加上之前的疫情影響,另一個關鍵是MIH對於鴻海的貢獻也不如外界預期。展望今年,電動車的相關營收貢獻還是推升鴻海股價的關鍵,但是就市場預估,要出現大幅成長的機率不高,除非接到其他車廠的訂單,或是電動巴士有更多的訂單湧入,不然預期鴻海在110-120元附近仍有相對大的套牢區間。至於信邦及貿聯-KY則是電動車零組件線材供應商,信邦2022年營收首度突破300億元大關,來到308.86億元,年增20%。信邦表示,公司主要五大產品中,去年營收以汽車產業成長47.5%居首位。貿聯-KY是特斯拉(Tesla)線材主要供應商,法人指出,特斯拉Model Y在中國、日本及韓國降價促銷,應有機會拉升出貨量。
台股大漲378點新台幣勁升2角 外資大買361億多頭重回電子族群
受美股大漲激勵,台股今(9日)開高走高,延續上週五漲勢。多頭信心大振,資金大舉進駐電子族群;晶圓雙雄強勢上攻,金融、汽車、塑膠等傳產股也獲買盤青睞,加權指數終場勁揚378.87點或2.64%,收在全場最高14752.21點,站穩月線之上,並創1個月新高;主要亞幣齊揚,新台幣勁升近2角,兌美元匯率一早再度站上30.5元價位。觀察三大法人籌碼動向,外資大舉回流,今天加碼大買台股361億元,為連3買;投信買超32.6億元;自營商同站買方,買超37.6億元,三大法人合計買超432億元。電子族群重回多頭懷抱,整體成交比重占大盤約6成,其中晶心科受惠Google態度轉彎,宣布支援RISC-V IP,加上中國大單挹注,激勵股價直奔漲停552元;由於電源管理晶片需求仍強勁,矽力- KY在買盤追捧下,股價同步亮燈漲停,達532元。觀察大型權值股表現,權王台積電跳空開高,強漲22.5元或4.91%,貢獻大盤漲點逾180點,飛越月線及半年線,終場收481元;聯電也噴漲近5%,終場收44.5元;國巨強漲逾半根停板,聯發科、大立光收漲逾2%,瑞昱、台達電、日月光投控均漲勢凌厲。金融股同樣表現亮眼,國泰金領軍大漲逾3%,華南金、元大金、中信金、兆豐金等均上漲超過2%,上市金融類股指數收漲逾2%。櫃買指數終場上漲2.52點或 1.36%,收在188.26點,成交值559億元。上市櫃成交值合計2779億元。傳產方面,汽車股獲資金點火,今天股價勁揚3%,逼近70元關卡,中華、裕日車小漲1~2%,和泰車收漲超過3%;汽車零組件族群也獲買盤支撐,百達 - KY、麗清、劍麟、和大、帝寶等均在盤上表現。航運股受SCFI數據轉跌影響,加上1月小旺季未能延續,貨櫃三雄今天股價承壓,長榮重挫2.5%,陽明、萬海均收跌。此外,因美國上週公佈小非農以及非農就業數據表現優於預期,一度激勵美元大漲,連帶提攜亞幣包括人民幣、韓元轉強,其中,人民幣離岸價在上週升破6.9元價位後,今日攻克6.8元,最高升抵6.7906,逾4個月高點。新台幣匯率今日也隨台股、亞幣走揚,突破30.7元盤整區間,今早以30.62元開出後,最高升抵30.51元。
台股封關前進一步上攻 新春紅盤挑戰萬五關卡
元月首周法人轉買超,周K線中止四連黑翻紅且彈上半年線,且美股上周五彈升帶動下,台指期夜盤大漲逾220點,期貨即將叩關14,600點,專家看好美通膨下滑外資轉買、政策作多、台版晶片法案過關,加上外資升評半導體股等利多匯聚,台股封關前進一步上攻,新春紅盤挑戰萬五關卡。第一金投顧董事長陳奕光分析,預期即將公布的美國CPI預測會跌破6.6%,低於上月7.1%以及市場預期的6.6%~6.9%,通膨持續下滑及停止升息日近,有利美股走穩。目前籌碼面,外資現貨市場轉買超,且期貨仍有1.4萬口淨多單,國內政策持續偏多,包含續推能源政策與國安基金續留等,而大陸因疫情將取消對半導體業巨額補貼,反觀立院7日三讀通過台版晶片法案,國內半導體相關將持續受惠轉單效應。半導體族群吹起的暖風不只來自法案支持,二線晶圓代工攜手封測大廠喜獲外資升評,也是題材面利多。瑞銀與摩根大通證券同步翻多世界,看好產能利用率第二季起回升,並加溫到下半年;摩根大通同步看好日月光投控封測暨材料收入(ATM)毛利率優於過去下行時期,啟動升評。瑞銀亞太區半導體分析師林莉鈞表示,世界先進自2022年第三季起飽受大尺寸面板驅動IC(LDDI)大規模去化庫存所苦,產能利用率在第四季迅速下墜到50%左右,比起前兩次谷底期(2015年下半年的73%、2019年上半年的84%)更差。所幸,LDDI庫存已經趨於正常,瑞銀預期,世界的產能利用率第二季起就會開始回升,至下半年可望看到80%~85%水準。陳奕光認為展望雙王法說會,看好台積電2022年營收、每股稅後純益(EPS)及毛利率創三高,雖然近期雜音包括:第1、2季營收可能季減15%與7%,蘋果可能砍單,調降資本支出等,待公司派釋疑,然整體法說中性偏多。至於大立光則關注iPhone 15規格升級商機;研判封關前指數高檔14,600點~14,700點,春節開紅盤後指數挑戰萬五,建議可持股逾五成抱股過年。盈利投資公司董事長鍾國忠表示,台股周K線中止連四黑收紅,9日KD值低檔黃金交叉,有利盤勢上攻走勢;研判封關前指數上檔可期,下檔13,900點到萬四有強勁支撐。鍾國忠指出,封關前選股以內需消費商機股(航空、高鐵、食品、物流通路),主要有春節消費旺季及後續退回6,000元紅包效應,也可留意銀行及中低價電子股(伺服器、車用電子、網通)等。
疫後缺工轉型3/RFID需求疫後升溫 分析師:觀察供應鏈「這五家」台廠
缺工問題持續發酵,對於相對無趣的工作,如倉儲等,也是主要受災領域,尤其當疫情紅利退燒後,庫存議題延燒,讓RFID相關應用包括電子紙貨架標籤(Electronic Shelf Labels;ESL)也開始引發市場關注。華冠投顧分析師劉烱德指出,台廠相關公司有元太(8069)、振曜(6143)、明基材(8215)、天鈺(4961)、晶宏(3141),可留意觀察。電子紙貨架標籤除了可以解決原本利用紙張標籤的環保問題外,其便於庫存管理,節省人力的優勢也是紙張標籤所難以競爭,例如原本需要員工更換紙張標籤,現在只要透過閱讀器就可以修改標示內容,既環保又方便。「再加上ESG已成為各國政府及企業難以迴避的議題,電子紙因為具有省電優勢,已被視為是綠色產品,而淨零碳排風潮將持續帶動電子紙需求成長,因此電子標籤的中長期的發展趨勢仍是樂觀。」劉烱德說。仲英財富投資長陳唯泰則指出,永豐餘(1907)堪稱是國內投資RFID供應鏈最完整的公司,永豐餘持有電子紙大廠元太,也持有電子標籤廠永道-KY(6863),另外元太又持有驅動IC廠晶宏,等於永豐餘從上游到下游都有投資。仲英材富投資長陳唯泰表示,永豐餘堪稱是國內投資RFID供應鏈最完整的公司,從最上游的晶宏、中游的永道-KY到下游應用的元太。(圖/CTWANT資料照)分析相關公司的技術線型,元太近日回測前低去年11月21日158元的支撐後反彈,目前遭遇上方季線反壓,後續必須靠買氣量能突破壓力才有走回升的可能。振曜主要生產電子紙模組,近期站穩半年線後,量價齊揚突破季線續涨,遭遇前高78.8元壓力,短線靜待獲利賣壓結束後,有再起漲的機會。明基材則是生產電子紙零組件防爆隔離膜,股價本波隨大盤在去年10月落底後起漲以來至今,外資一路看好買多賣少,下有季線及半年線上彎支撐,目前股價在年線量縮震盪整理,靜待買氣回流上攻。IC設計廠天鈺是電子標籤驅動IC主要生產廠商,本波股價漲勢結構,基本上都是遭遇前下跌波高點時就量價過壓,目前短中期均線到半年線都是多頭排列,只要持續穩量就有挑戰年線的實力。晶宏也同樣生產電子標籤驅動IC,股價從最高292.5元回落,最低來到去年10月13日的72元,跌幅高達75.38%,公司2022年前三季每股稅後純益7.72元,法人預估晶宏2022全年賺8.97元,股價目前約80元,本益比還不到10倍,技術面股價回測前低只要形成雙底型態,則若能突破上方頸線96.8元,應該還有續漲空間。天鈺為全球電子標籤驅動IC的領導廠商。(圖/翻攝自天鈺臉書)
台銀買超67億 國安基金再進場機率提升
八大官股券商在封關倒數第三個交易日大護盤,鎖定台積電及聯發科合計狂敲70億元大拉股價,整體護盤金額達97億元,為近1個來新高,政策強力宣示護盤決心。受到關注的是,台銀買超67億元,居受託買超第一名券商。市場認為,國安基金買盤再度進場機率高。三大法人28日賣超近157億元,致28日台股盤中曾大跌超過200點,所幸八大官股買超97億元,這是繼今年11月25日買超117.7億元之後,12月首度出手近百億元,宣示政策全力護盤2022年封關行情的企圖,加權指數最後小幅收斂為跌155點。國安基金操盤手、財政部代理部長阮清華日前才宣示,不排除護盤2年,台銀28日就買超67億元、居受託買超券商的第一名,台企銀、土銀及第一金等官股券商行也各買超10.38億元、8.37億元、7.06億元,市場認為,國安基金再度進場可能性極高。中信投顧分析,國安基金護盤不排除2年(至2024年7月),以及台經院營業氣候測驗點終結連10個月下滑等,對台股利多;然而美股呈弱勢格局、中國大陸放寬封控疫情升溫、台股尚未脫離本波修正趨勢軌道、台積電及聯發科雙陷入橫盤調整格局,以及成交量能急凍,都是台股面臨的重大利空。據統計,八大官股券商28日買超金額前12檔個股,台積電、聯發科、鴻海、台達電、台塑、中鋼、元太、統一、聯詠、陽明、台泥、國泰金等,清一色為權值股,成政策撐盤指標。其中,台積電遭外資提款70.2億元,官股集中火力拉抬買超50.54億元,聯發科也一樣,外資賣超17.21億元,官股大敲18.58億元,半導體雙雄同步爆量拉抬,台積電尾盤一筆拉升2.5元,日成交量激2.24倍,聯發科最後一筆也拉抬4元,日成交量也爆3.57倍。台股半年線再失守,2022年封關倒數二個交易日,年底作帳行情有沒有機會展開最後衝刺,備受關注,統一投顧表示,台股短期多空因素雜陳、目前在半年線上下整理,接下來能否重新站上5日均線且價漲量增,將是觀察指標之一。