財經
熱線

台商撤資要穩 退場方案制訂是核心

台商 大陸市場 投資
台商撤資要穩 退場方案制訂是核心

台商想撤離大陸須先考慮如何取回資金,圖為山西平遙的一處廢棄廠房。(圖/新華社資料照片)

近幾年,由於大陸客觀經營環境變遷,或家族傳承規畫等諸多因素,不少台商企業選擇縮減經營規模,或直接退出大陸市場,勤業眾信聯合會計師事務所稅務部會計師徐曉婷指出,在清理大陸投資的諸多考量中,退出方案的選擇與制訂將是核心關鍵,攸關資金回收的方式與稅務成本。

最直觀的方案,是由大陸企業直接出售營運資產、廠房、土地使用權等資產,雖然最為直接便利,但大陸企業的稅務成本相對較重,且出售資產所取得的資金仍留在大陸企業,還要想辦法將資金匯出到境外才算收回投資。

台商撤出大陸時,當大陸公司仍持有不動產,為避免高額稅負,台商多會選擇以處分大陸公司股權的方式間接處分不動產,但若只是為了海外收款容易而選擇直接將大陸公司出售給境外買方,或是以處分大陸子公司的海外母公司方式間接處分大陸公司,這類所謂的海外股權交易不見得對台商最有利。

資誠聯合會計師事務所兩岸商務與稅務服務會計師段士良表示,自從中美貿易戰後,大陸以外的買家就大幅減少,只剩下少數幾家物流業者海外較有足夠資金,但是這些物流業者對於購買的土地之後能否拿到改建審批,以及當地政府是否歡迎物流業進駐都有要求,部分買方甚至要求台商先協助取得相關審批後才肯完成交易,把交易風險轉嫁給台商,一旦審批取得不順利,台商反而變得非常被動。

而大陸自從近年開始管制資本外逃後,企業資金匯出較以前困難很多,所以陸資買家海外多數沒有足夠資金,台商如果一開始就要求海外股權交易,尋找買家將很困難,不然就只有降價便宜出售。

此外,段士良表示,即使是把股權轉讓給外資買方,股權變更登記還是有可能因為當地管委會、村委或是其他種種因素無法順利完成,進而導致海外後續收款發生問題。

段士良認為,尋找買家時最好不要有太多預先設定的條件,只要是有足夠資金且有誠意的買家都不應該放過,但是應該要確認好交易條件及規劃付款程序,並事先完成所有付匯所需流程的可行性評估,有風險的步驟必須事先進行溝通,如此才能確保交易萬無一失。

徐曉婷進一步表示,若用出售股權的方式則須留意三大事項。首先,要深入評估投資架構(直接投資或間接投資)以及最終投資人的身份(台灣企業、台籍個人或外籍人),因為情境不同將直接影響稅負效果與海外資金的安排;其次,還要注意即便是透過出售境外公司,以達到間接轉讓大陸企業股權之效果,轉讓方不論是企業或是個人,還是有可能會產生大陸所得稅之納稅義務;同時,還要考量買方在境外支付股權轉讓價款的可能性,尤其要特別注意交易安全的保障,買賣雙方可以透過共管帳戶的安排,以降低交易風險。

徐曉婷補充,配合台灣政府推動資金回台政策,台商處理海外資產將有更多的選擇空間,若能在2021年8月15日前匯回資金並完成相關申請程序,將有機會適用最低4%(或5%)之優惠稅率,台商企業不妨趁此機會重新盤點海外資產,進行整體的投資架構或家族傳承安排。

台商 大陸市場 投資