00940大換股「這7檔」10日恐被剔除 投信提前狂倒貨
台灣ETF規模第四大的「00940」(元大台灣價值高息)上市前即引發搶購熱潮,而該ETF將在下週五(10日)大換股。有7檔成分股,包括光寶科、神達、寶成、佳世達、統一、上海商銀等,昨(3日)遭到投信大殺出,全砍入前10大。法人對此表示,這7檔很有可能在下周被剔除在名單外。00940於今年4月1日掛牌上市,成立規模高達1851億元,吸金迅速帶動台股ETF到4月29日正式突破2兆,下週五是成分股審核基準日,更換的成分股備更是受市場關注,5月17日為成分股更動生效日。根據預測,5月被「刪除」的可能成分股分別是長榮、鈊象、廣達、亞翔、世界、統一、神達、東陽、大聯大、巨大、中磊、佳世達、上海商銀、神基、帝寶、光洋科、耕興、合勤控;可能「新增」長榮航、潤泰全、台郡、華南金、天鈺、長榮鋼、台肥、亞泥、洋基工程、元大金、三陽工業、兆豐金、台企銀、國巨、鴻海、第一金、微星、玉山金。投信昨賣超前10大個股,依序為光寶科(2301)賣3938張、神達(3706)賣3092張、緯創(3231)賣2796張、寶成(9904)賣2391張、群創(3481)賣1700張、統一(1216)賣1619張、國泰金(2882)賣1523張、上海商銀(5876)賣1031張、南亞(1303)賣942張。
00940等四檔高股息ETF要換股了! 網友熱議「誰是新豆腐?誰是臭豆腐?」
包括00878國泰永續高股息、00919群益台灣精選高息、00939統一台灣高息動能、00940元大台灣價值高息等多檔高股息ETF的成分股將在5月更換,其中00940被外界預測可能剔除長榮海運,新增長榮航空、潤泰全等,而遭網友熱議「能吃到起飛的新豆腐?還是臭豆腐?」「原來這是它們股價漲的理由」。00919群益台灣精選高息ETF、00939統一台灣高息動能ETF,也有可能納入長榮航。5月為高股息ETF換股潮,00940元大台灣價值高息等多檔高股息ETF在今年4月1日掛牌,5月10日是成分股審核基準日,5月17為成分股更動生效日,其他三檔則預計為5月底。根據統一投顧、凱基投顧預測,00940將有18檔可能被剔除,包括長榮、鈊象、廣達、亞翔、世界、統一、神達、東陽、大聯大、巨大、中磊、佳世達、上海商銀、神基、帝寶、光陽科、耕興、合勤控。18檔可能預計納入,包括長榮航、潤泰全、台郡、華南金、天鈺、長榮鋼、台肥、亞泥、洋基工程、元大金、三陽工業、兆豐金、台企銀、國巨、鴻海、第一金、微星、玉山金。00878國泰永續高股息ETF,依成分股篩選標準預測,預計納入聯詠、亞泥、群光、力成、和碩、宏碁、 鈊象、鴻海、中鋼;剔除的為英業達、瑞昱、可成、中信金、永豐金、國泰金、兆豐金、富邦金、台泥、第一金。00919群益台灣精選高息ETF也可能納入長榮航、台郡、世界、亞泥、聯陽、至上、精成科、榮剛、玉山金、精誠、裕民、南寶、遠東新;可能剔除的有鈊象、京元電子、日月光投控、東元、神基、瑞鼎、緯創。00939統一台灣高息動能ETF也有可能納入長榮航、復盛應用、新普、至上、精成科、長榮鋼、致伸、玉山金、寶雅、長科*、聚陽、中華;可能剔除的有緯創、緯穎、京元電子、台光電、英業達、川湖、欣興、佳世達、中光電、景碩、南電。
收復2萬點大關! 台股盤中大漲500點台積電市值重回20兆元
由於美股周二收紅,以電子股領軍,台股24日開盤就飆高逾300點,15分鐘衝破2萬點大關,盤中大漲超過500點,高價股也紛紛回神,包括弘塑(3131)盤中漲停在1045元、鈊象(3293)盤中漲逾5%在1050元、聯發科(2454)漲近4%在1010元,重返千金行列,讓千金股重新回到15檔。權王台積電(2330)也漲近4%,公司市值回到20兆元之上。台股在4月16日收盤時跌落2萬點,雖隔日反彈,但19日再度暴跌、最低來到19291點,最終收盤創下史上最大跌點的774.08點,不過24日有望一口氣收復大量失地。早盤僅少數傳產股如水泥、食品、造紙、觀光、油燃等類股呈小幅跌勢,其餘皆上漲。半導體股、伺服器、散熱族群、AI概念股等都漲超5%,領軍台股向上攀升。不過法人認為,近期短線籌碼清洗、跌深反彈,但科技股財報登場後,格局可能反覆,要特別注意。
壓力未減台股盤中上下震盪300點 川湖跌停千金股少3家只剩12檔
輝達(NVIDIA)上周受美超微財報不佳大跌10%,引發輝達概念股成了驚弓之鳥,加上國際情勢不穩,22日台股仍備受壓力,儘管開盤上漲最高達到19695.49點,但盤中又再度下探,最低摔到19395.31點,上下震盪300點,原本的千金股川湖(2059)爆燈跌停卡在1110元,而鈊象(3293)、弘塑(3131)、聯發科(2454)等上周的千金股也都失守千元大關,台股千元俱樂部只剩12檔。輝達AI概念股22日表現弱勢,幾乎全部下跌,緯穎(6669)更跌近7%,先前領漲的矽智財(IP)股世芯-KY(3661)也跌超過1%。不過在一片綠油油上,氣動元件大廠亞德客-KY(1590)反而是逆勢上漲,先前自結3月營收29.31億元,較2月大增107.28%,創下歷年單月次高,亞德客表示,3月及第一季出貨均優於公司預期,市場需求已逐步回溫,對今年後市看法趨於樂觀,來自電子、紡織及服裝機械、通用機械及汽車行業的出貨,有較高的成長率。目前千金股剩信驊(5274)、世芯-KY、大立光(3008)、緯穎、力旺(3529)、祥碩(5269)、旭隼(6409)、嘉澤(3533)、M31(6643)、創意(3443)、川湖與亞德客-KY等12檔。投顧表示,新政府不到1個月即將上任,若要有520行情、站回2萬點,要看中東情勢是否能趨緩、新台幣止貶、外資空單下降、以及台積電(2330)要堅守住季線等因素幫忙。
國巨連3年蟬聯董事均酬冠軍 「這一家」虧14億元還編千萬送董事
證交所15日於公開資訊觀測站揭示上市公司申報2023年董事均酬,有賺錢、也給董事好康的冠軍企業為國巨,2023年每股稅後純益EPS為41.8元,董事均酬為連續3年第一名,為7431.8萬元,中信金與台積電則以7256.88萬元及6354.77萬元居亞季軍;去年虧損但還給董事大發福利的公司,第一名是國喬,去年虧損14.38億,但全體董事酬金發出3525萬元,平均每位董事酬金517萬,第二名是宏達電,去年虧損近34億,但發了2938萬、平均每位董事酬金達387萬元。2023年上市公司董事均酬前四至十名依序為和泰車、元大金、開發金、大立光、光寶科、台中銀、台新金等,約在2335萬到3501萬元之間,以金融股占半數為最大宗,傳產僅和泰車1家。櫃買中心15日也公布上櫃公司2023年董事及監察人酬金支領情形,元大期貨以1188.7萬元最高,拿下第1,第2名為專做無塵室工程的聖暉,董事酬金1110.7萬元,遊戲股鈊象則以1092.9萬元位居第3。第4、第5名為欣銓與環球晶,分別為1068.7萬元與1028.5萬元,第6到第10名為世界、中美晶、康和證、廣運與力旺。不過如果公司虧錢,還發大筆酬勞給董事們,就會讓投資人不太高興,像是去年有183家上市公司虧損,卻有27家公司平均董事酬金超過百萬元,國喬去年虧損14.38億元,但平均每位董事酬勞達517萬元,全體董事酬金仍發放3535萬元,被稱為 「肥貓榜冠軍」。國喬表示,為撙節費用,公司經理人兼任董事者,不支領車馬費,公司董事的報酬係依公司章程第27條規定不論公司盈虧均應支付,係由薪資報酬委員會參酌同業通常水準提出建議送交董事會決議。肥貓榜第2名是前股王宏達電,去年虧損近34億元,但全體董事酬金仍發放2938萬元,平均每位董事酬金達387萬元;友達排行第3,去年虧損182億元,董事總酬金為3251萬元。證交所指出,公司虧損但董事酬金仍發放的還有中石化的291萬元、新光金的241萬元、東鹼的221萬元等。上櫃公司就更多了,去年共有209家公司虧損、卻仍發董事酬金,其中4家公司平均每位董事酬金逾百萬元,冠軍是台嘉碩,去年虧損1360萬元,全體董事酬金卻達1546.5萬元,平均每位董事薪酬171.8萬元;大宇資、穩懋、生華科等4家公司,平均每位董事酬金也高達130.2萬元、103.9萬元與103.3萬元。至於去年虧損較多的公司,以生技醫療業者合一虧13.13億元最多,平均每位董事酬金仍有27.6萬元;高端疫苗去年大虧11.6億元,平均每位董事酬金卻達94.9萬元。去年發生重大工安事故的高爾夫球代工龍頭明揚,去年稅後虧損達9.3億元,但平均每位董事酬金仍有30.6萬元;虧掉半個股本的的網家,稅後虧損達6.59億元,平均每位董事酬金仍達58.9萬元。
股王勾勾纏2/市場期待台積電擠身千金股之列 COWOS族群後市仍可期
世芯-KY(3661)、信驊(5274)的股王大戰方興未艾,台股千金俱樂部也成了投資人關注焦點,尤其外資券商大摩給予台積電(2330)目標價860元,但設定最樂觀的情境下,給予台積電(2330)目標價達1080元,是否真有機會達成,牽動台股上攻續航力。目前台股千元高價股共有14檔,除了3000元等級的世芯-KY、信驊,2000元以上的有力旺(3529)、祥碩(5269)、大立光(3008)、緯穎(6669),千元以上則有M31(6643)、嘉澤(3533)、旭隼(6409)、創意(3443)、川湖(2059)、聯發科(2454)、鈊象(3293)、亞德克-KY(1590)。法人指出,900元以上有弘塑(3131)、材料-KY(4763)、健策(3563),都算是準千元概念,像是弘塑曾在3月2日攻上1075元,材料-KY則是在2023年10月最高來到1265元,3月二度站上千元,健策則是3月初也首度上千元。以目前高價股的產業類別來看,電子族群仍是主流,特別是IC設計相關,就有世芯-KY、信驊、力旺、祥碩、創意、聯發科、M31等,基本上都是AI受惠者。COWOS供應鏈廠商成為台積電近期漲勢最凶猛的族群,外資更是連續大幅買超辛耘。圖為辛耘董事長謝宏亮。(圖/報系資料照)「不過市場還是最關心台積電能否衝上千元,由於台積電將在4月18日舉行法說會,外資也特別關心包括AI半導體產能以及非AI的復甦程度,此外,市場也傳出台積電美國亞歷桑那廠將在4月中試產,目標年底投產,儘管台積電僅簡單回應表示「進度良好」,但也已讓市場有想像空間。」法人表示。觀察外資券商對於台積電的目標價,瑞銀證券在今年初一度將台積電的目標價,調降至750元,不過在3月下旬就重新將目標價調升到875元,同時也預期有機會上看千元。高盛證券則是相當樂觀,繼2月底先將台積電目標價上調到760元後,4月初又續調高到975元。匯豐證券則是在3月中給予台積電目標價933元,匯豐認為,台積電2024年獲利將受到折舊影響,但是2025年開始,因為完成3奈米製程學習曲線,獲利將大幅增加。「台積電能不能上千元固然是一個重要指標,但是台積電供應鏈才是真正的受惠者,尤其像是COWOS相關廠商,雖然距離千元都還有一段很大的差距,不過股價近期表現也很讓人驚豔,對於小資族的投資人來說,也可以仔細尋找供應鏈中還有沒有相對低檔的標的,搭上這波台積電概念行情。」法人表示。就目前來看,COWOS相關概念股有弘塑、辛耘(3583)、萬潤(6187)等,其中弘塑目前股價超過900元,辛耘約380元,萬潤約279元,一般來說,高價股主要還是法人在操盤,投資人可以觀察會不會資金補漲效應,買進位階較低的個股。
00940今愚人節掛牌 是否「破發」成台股焦點
短短5天狂募高達1752億元,被稱作「ETF巨嬰」的「元大台灣價值高息ETF」(00940)今日正式掛牌。由於00940在上周五收盤淨值為9.92元,已低於10元發行價,最新淨值將成為今日上市掛牌價格,掛牌首日是否「破發(指股價跌破發行價)」,申購成功的投資人是否住進套房,是今日台股焦點。眾所矚目的00940今日掛牌,依據規定,ETF在上市前,布建持股比率須達8成,意即近2周已有上千億元銀彈進場。除上周五投信買超台股599.52億元,刷新歷史紀錄,上周以來,台股更有連續4個交易日出現投信買、外資賣的土洋對作場景,直至周五外資才轉賣為買。據00940公布的持股名單,第1名長榮權重9.32%,第2名鈊象3.51%,第3名聯電和中美晶並列,權重3.14%。5至10名依序是和碩2.99%、聯發科2.96%,漢唐和環球晶都是2.90%,日月光2.71%、聯詠2.65%。值得注意的是,被視為00940建倉重點的長榮,近期走勢頗為戲劇化。上周五投信大買長榮逾6萬張,尾盤股價卻由紅翻黑,融券也大增6519張,市場傳出外資及中實戶趁著00940建倉在即的壓力,「我丟你撿」,在市場大舉拋售長榮持股,就此獲利了結。券商主管表示,上周五長榮股價在最後1分鐘出現「自由落體」走勢,從平盤直接往下摜12檔,從漲1元變成跌5元,更因走勢過劇,台股收盤時還罕見地延時3分鐘撮合。券商主管指出,隨著ETF成投資主流,未來掛牌前募集上千億將成常態,這種「掛牌前必須建倉8成、且底牌都被看光光」規定,是否會成為套利漏洞,值得主管機關留意。估計有逾70萬小股民,關心今日掛牌會否「破發」。在大型社群平台的台股討論板,有兩派聲音,一派是高喊掛牌就買、拉高股價,也有投資人因為沒申購成功,喊出立刻賣掉、讓它「破發」。券商主管說,ETF其實與買賣無關,股價變化與成分股整體漲跌連動,舉例來說,成分股內多數股票,像是長榮、鈊象、聯電都大漲,其淨值與股價就會跟著增加,換言之,這並非散戶要想靠著「團結力量大」而能左右,今日會否「破發」,仍得看成分股是否爭氣。
投信外資對敲為00940建倉?成分股將揭曉 元大投信:未來配息率將這樣訂定
00940元大台灣價值高息ETF將在29日公布成分股名單,由於投信昨日豪砸買超台股238.18億元,為今年以來第二大買超紀錄,加上外資賣超237.63億元,投信與外資對敲一買一賣讓股民、證券圈驚訝地議論說「是不是在為00940建倉?」00940將在4月1日掛牌上市,目前依據發行元大投信官網公布的前十大成分股,占比最高為長榮9.2%,依次為聯電3.3%、中美晶3.2%、神基3.1%、漢唐3.0%、群光2.8%、瑞儀2.7%、聯發科2.6%、鈊象及新普皆為2.5%。即將展開申購募集的00944野村台灣趨勢動能高股息ETF,預計4月下旬募集,其前10大成分股中,有6檔跟00940一樣,包括聯發科、神基、漢唐、群光、鈊象、新普。28日投信買超前十大熱門股則為聯電、長榮、中信金、上海商銀、寶成、和碩、東元、佳世達、力成、鴻海;外資賣超前十個股則為開發金、新光金、中信金、神達、聯電、光寶科、中信中國高股息ETF、長榮、鴻準、和碩。元大投信則表示,00940預計4月1日掛牌,掛牌後股價會逐日變化,投資人於台股開盤或盤後交易時間可自由交易,特別提醒,00940股價變化與成分股整體漲跌較為相關,即使買進資金眾多,ETF股價也不會有必然上漲之情形,自掛牌日起,流動量券商將依市況提供00940的交易流動性,保護投資人權益,提醒交易應以淨值變化為主要考量。至於投資人所關心的收益分配,00940的配息來源主要為成分股所發放的股利所得,以及成分股調整時可能產生的資本利得,未來00940配息率將參考追蹤指數殖利率訂定,而非受00940本身股價變化影響,且配息率不代表報酬率,00940所領到的企業發放股利,均計算於每日淨值之內,配息時會自淨值扣除,宜一併留意淨值變動。
高息ETF之亂2/00939掛牌首日爆天量勉強守住15元 還有三檔申請開打「配息大戰」
今年三月兩檔「高股息ETF」發行募到2283億,驚天巨量,直叫台股散戶業者及主管機關刷新三觀。00939在3月20日掛牌上市,衝出77.3萬多張天量,成為台股本日的成交王,最高來到15.39元,最終以以15.03元作收,守住發行價15元。4月1日換00940掛牌,這二檔的淨值股價變化,成了台股年度大戲。就台灣股民對高配息ETF的激情,甚至傳出有民眾解定存、拿房抵押貸款搶買ETF。「真看不懂景氣,股市活在另一個世界。」統一(1216)集團董事長羅智先自己在15日主持法說會時說,對於自家集團旗下統一投信發行的00939統一台灣高息動能ETF五天內募集531億破記錄,不到一周,又被00940的五天募集1752億元的奇蹟給打破,讓他吃驚到無法想像。一名金融業者向CTWANT記者解釋,「有一重點不可忽視,就是這二年高股息ETF的行銷從年配、季配推到月配,想說已到極致,沒想到00939的每月『月底領息』,區隔其他檔『月中除息』,在1月的行銷文中引爆誘人的『雙周配』話題,在隨著台股指數萬八、萬九飆升,募集期間申購量暴增到531億元即創ETF史上最高申購紀錄。」而3月8日台股上兩萬點後,連不碰股票的民眾也難敵台股歷史新高的吸引。「00940強推每股10元『高股息ETF最低價』、又特別地採每月『月初配息』,11日一開募就轟動到券商線上、臨櫃開戶人數暴增。」一名金融界分析說。「投資人雖用覺得很低的價格入市,但還是要多了解你買入的ETF,在半導體、電子產業有哪些個股成分股。」台新投顧副總經理黃文清提醒,現在台股漲,很多個股股價也來到高點。對於有立委質疑「高股息ETF」名稱恐有誤導性,金管會主委黃天牧則說「深有同感」。(圖/劉耿豪攝)「8%殖利率的說法,誰能掛保證?」一家上市公司董事長觀察三月這波高股息募資之亂,點出兩大牽動上市公司股價及配息的變數,「台灣碳費徵收明年五月開徵,目前政府還沒公佈定價,但一年少說上百億,勢必增加企業營業成本,更大的變數是美國選舉,讓台灣企業承受貿易戰及地緣政治風險。」再者,這兩檔ETF皆有公布配息來源皆有可能來自收益平準金,存股達人陳重銘曾就收益平準金四大原則,以白話文來說,就是往後殖利率會縮水來詮釋,他更示警地說,「高股息ETF領股利很開心,但是平準金高達8成,有被嚇到嗎?平準金是『左手換右手』、『老鼠會』或『龐式騙局』?投資人要先建立正確的觀念。」儘管如此,台灣民眾對高配息的癡迷,讓投信業者心動不已。「現在已經傳出00944野村台灣趨勢動能高股息ETF要在4月下旬募集,前10大成分股就有6檔跟00940一樣(聯發科、神基、漢唐、群光、鈊象、新普),網友都笑稱說『00940學弟來了』。」一名金融界人士說。「目前還有三檔高息ETF申請,若趕在6月除息季前上市,將是一場『配息大戰』!」這名人士說。
MSCI季調13日公布 法人:台股「這3檔」個股納入機率高
指數編纂公司明晟(MSCI)季度調整將於13日凌晨公布結果,並於2月29日尾盤生效。投顧法人周五(2日)預測,因MSCI印度指數更強勢,且台灣仍有地緣政治風險變數,台股權重可能小幅調降;文曄、奇鋐、台光電3檔納入成分股機率高;譜瑞-KY、寶成2檔的市值排名墊後,恐有被移除的風險。MSCI 所編的指數涵蓋全球,主要以國家、地區、市場、產業等進行編纂。以國家像是日本指數、韓國指數、台灣指數,也有以地區分的歐元區指數,以產業分的能源指數等等。MSCI 會依據其標準挑選成分股,目前台灣仍歸類新興市場國家,市場較關注台股在MSCI新興市場指數的權重變化。統一投顧研究報告分析,回顧今年1月新興國家股市表現,以馬來西亞、俄羅斯表現較佳;MSCI台灣指數上漲0.2%,位居新興市場中段。考量MSCI印度指數更強勢,加上台灣仍有地緣政治風險變數,預估此次MSCI季調整,台股權重小幅調降。考量市值變化及落後成分股抽換,截至1月底個股表現,市值排名居百名、自由流通比率高,且尚未納入MSCI成分股的個股包括文曄、奇鋐、台光電、祥碩、華城、群光、鈊象、信驊、金像電、裕融、中美晶、力成、群聯、嘉澤、健策等。統一投顧預期,文曄、奇鋐、台光電此次MSCI季調整納入成分股的機會較高;並指出,譜瑞-KY及寶成最新市值排名落在百名外,且外資持股比率持續下降,需提防本次MSCI調整有遭移除成分股的風險。
投資朋友注意!台股持續高檔震盪 分析師曝三大方向可關注
投組表現:振發(5426) 表現最佳:低基期機殼股,受惠於消費性電子回溫且技術面量價配合。昇陽(3266)表現最差:整體量價結構依然健康、價跌量縮,待整理完畢便可轉強。盤勢預測:大盤小幅震盪,終場上漲18點,收在17,468點,成交量3,144億元,類股方面,電光電類股表現最佳,漲幅1.86%,橡膠類股表現最差,跌幅1.47%;權值股方面,台積電下跌1元,跌幅0.17%,收在577元。聯發科上漲16元,漲幅1.7%,收在955元。展望後市,12月利率決策會議即將上演,市場對於12月不升息大致底定,因此美股四大指數表現強勁,那自然會帶動台股的走勢,但新台幣匯率目前呈現橫盤整理,自然台積電就沒有太強力的買盤進駐,但我認為這個局面會在這星期有明確的方向,應可以樂觀看待後續走勢,如果大盤受到壓抑呈現橫盤震盪的話,指數上漲有限,但個股潛力無限,輪動輪漲的節奏投資人在操作上應以拉回低接佈局為主。選股上,最近看到三星CIS漲價帶動了采鈺、擎亞等同族群類股上漲,大立光調漲高階鏡頭價格,帶動光學族群表現亮眼,現階段題材選股會是一個不錯的方向。投組表現:中揚光(6668)表現最佳,13日股價下跌1.52%,股價在51元有較強支撐,後市仍有上漲空間。安國(8054)表現最差,13日股價下跌1.51%,股價仍站穩10日均線,成交量萎縮,反彈可期。盤勢預測:台股大盤狹幅整理,終場上漲18.3點,漲幅0.1%,收在17,468.93點,成交量3144.37億元。類股方面,光電表現最佳,漲幅1.64%,居家生活表現最差,跌幅1.58%,權值股台積電下跌1元,跌幅0.17%,收在577元。聯發科上漲16元,漲幅1.7%,收在955元。展望後市,美國公布11月CPI利多數據,美股並未應聲大漲,台股大盤已連續11天區間整理,高低振幅不超過300點,仍未脫離盤整格局。市場都在關注14日凌晨美國聯準會利率會議,預期對全球股市將有突破性的影響。選股方面,IC設計族群的祥碩、系微、譜瑞-KY、M31及無線網路設備股包括智易、中磊、康全電訊、訊舟等個股可特別關注。投組表現:至上(8112)表現最佳, 為三星台灣代理商,隨客戶拉貨增加,有利營收成長。創意(3443)表現最差,大盤創高需千金股帶動,有機會走出行情。盤勢看法:美國公布通膨數據讓投資人對未來經濟充滿期待, 加上四大指數上漲下,而AI股開始有低檔翻揚,電子股成交比重朝7成靠攏,加上台股持續高檔震盪,但美股有續強的實力,那未來台股就有挑戰前高的壓力,建議震盪拉回再行擇優選股。投組表現:神基(3005)表現最佳,受惠0056新增成分股,投信買盤開始啟動。聚積(3527)表現最差,IC設計族群熱度降溫,投信本周敲進160張有拉高機會。盤勢預測:周三台股早盤一度衝上17,500點,但市場靜待周四凌晨聯準會利率會議,觀望氣氛導致法人買盤縮手,台股日K連四紅卻連4天留上影線,顯見高檔獲利賣壓不輕。中小型股仍是盤面主流,櫃買指數盤中再創2年新高,內資控盤格局明確。本周連續三天出現下跌家數多於上漲家數,周三族群漲勢更加凌亂,低價的營造股加速飆高,工信、建國亮燈漲停。受惠AI訂單消息的英業達跳空漲停鎖死,搭配晶片禁令鬆綁,麗臺與承啟盤中同樣漲停表態。高價股也是盤面主軸之一,股王世芯-KY突破3,600元創歷史新高,比價效應帶動譜瑞-KY、大立光與祥碩盤中漲幅均超過6%。但高低基期輪動迅速,近期翻倍股兆利與富晶通逆勢跌停,反倒基期偏低的鈊象、大宇資和華義等頻頻創下新高。周四預計台股多空將明顯表態,不論聯準會態度是鷹是鴿,觀望資金都會回流布局年底作帳行情,關注重點族群在集團作帳、投信作帳與做夢題材三大方向。
股利擂台戰1/大老闆年度樂透開獎! 這族群高股利別太開心恐是曇花一現
時間漸入年度股東會旺季,小股東除了可聽聽各家老闆對於下半年展望,更關心年度大戲「股利政策」。據「台灣股市資訊網」統計,上市櫃公司已公布的2022年股利的1787家,其中,現金股利10元以上的家數共74家,低於2021年的84家。根據證交所統計,全體上市公司2022年度總營收為40兆2186億元,較2021年度成長1兆9692億元,增幅5.15%;總稅前盈餘為4兆7545億元,較2021年度衰退2784億元,減幅5.53%;上櫃公司2022年度營收約2兆7243億元,較2021年同期增加790億元,增幅2.99%;稅前盈餘3376億元,較2021年同期增加175億元,增加5.47%。IC設計龍頭聯發科每股將配發76元現金股利,董事長蔡明介也將領到約31.5億元。(圖/CTWANT資料)「儘管2022年整體上市櫃公司獲利表現較2021年度呈現下滑,但就產業別來看,主要還是以金融股為主要災區,其他產業特別是科技產業龍頭廠商,基本上獲利狀況都不差,因此配發的股利也多有較去年增加。」法人指出。觀察個股每股股利配發排名,前三名分別為大立光(3008)的85.5元(分別為上半年的39.5元及下半年的46元),聯發科(2454)的76元、長榮(2603)的70元、緯穎(6669)50元、信驊(5274)45元、旭隼(6409)43.5元、瑞鼎(3034)41元、聯詠(3034)37元、鈊象(3293)35元、譜瑞-KY(4966)30.59元,前10名除了長榮外,都是電子族群。長榮等航運股受惠疫情,2021、2022年股利都來到歷史高點。(圖/長榮提供)法人指出,科技業特別是IC設計,因為股本較小,因此每股稅後純益也較高,配發的股利也高,以前10名的廠商來看,像是聯發科、信驊、旭隼、瑞鼎、聯詠、譜瑞-KY等都是,大立光是光學鏡頭龍頭廠,鈊象則是大型遊戲機台,都算是科技產業。上市櫃公司股利政策出爐,也是大老闆「樂透」時間,能領多少錢也是市場關心的,市場也常以樂透來比喻。法人統計,鴻海(2317)創辦人郭台銘受惠於持股高、加上公司股利創新高,因此今年約可領到92.3億元,相當於中了46個威力彩,聯發科董事長蔡明介也預計領到31.5億元,國巨(2327)董事長陳泰銘約29.5億元,廣達(2382)董事長林百里約24.9億元,台積電(2330)創辦人張忠謀也可領到約13.7億元。鴻海創辦人郭台銘因持股多達174萬張,預計將可領到92億元。(圖/鴻海提供)法人指出,畢竟電子股的獲利表現還是比較好,因此反應在股利上,也自然高於其他產業。但如果是從現金殖利率來看,就是傳產勝出了,以4月21日為準,長榮及陽明(2609)分別以42%及30.8%分居前兩名,同屬航運族群的台驊投控(2636)及中菲行(5609)也有13.4%及12.6%,至於創下該公司股利新高紀錄的聯發科(2454)則僅以11.4%排名第5。不過要注意的是,長榮等航運股配發股利高,是因為疫情期間的運力需求吃緊,讓整體產業獲利創高,可說是百年一見的榮景,並不是年年都有。
「高通膨」告一段落 台股有望重返萬五
通膨降溫、雙軋行情啟動,以及投信連35買等三大利多,市場信心回溫,台股11日成交量升至2,237.5億元,三大法人也同步翻多,加碼167.22億元,推動加權指數勁揚258點,重返萬五,終場收在15,197點,距離季線15,334點,僅一步之遙。外資11日回補140.39億元,對淨多單增加5,872口、至11,566口;投信則續加碼11.05億元,12日將挑戰史上投信連36買的紀錄,自營商也買超15.74億元。台股軋空手及軋空頭氣氛再起,融券餘額於9日創下一年半新高63.18萬張後,連二日回補1.07萬張,借券賣出餘額也下滑至968.93萬張,創本波段新低。第一金投顧董事長陳奕光、台新投顧副總黃文清、國泰證期顧問處經理蔡明翰都表示,相較國際股市陸續站回季線、半年線,台股明顯落後。不僅是美國7月消費者物價指數釋出通膨降溫訊號,台股還有軋空及軋空手「雙軋」助攻,落後補漲開跑。台股今年以來最多跌逾4,600點,重擊市場信心,散戶心態偏空,11日融券餘額至62.1萬張,包括敦泰、驊訊、中磊、山富及鈊象等18檔券資比逾五成。黃文清表示,一般當融券近70萬張時,就有軋空味道出來;因台海局勢緊張,且產業面籠罩庫存調整陰霾,使市場放空行為增加,然這波行情看回不回,只得被軋。另一方面,台股從最低13,928點反彈至今已逾1,200點之多,空手者有「來不及買」的迫切感,如今通膨有趨緩現象,資金大舉回流更見明顯。從技術面來看,陳奕光指出,台股正在進行「均值回歸反彈」,加權指數將先挑戰季線15,334點,有望震盪攻堅站上;由指數點位推估,15,616點將是這波反彈的中繼站,近期就有機會看到,若出現回檔,在月線14,879點~14,800點附近也將有撐。蔡明翰表示,導致上半年股市慘淡的「高通膨」,趨勢浮現翻轉跡象,油價的下跌是重要指標,特別是在夏季用油旺季,原油需求量大、油價反而走跌,無異宣告油價多頭已結束,要再走高機率不大。隨「高通膨」這最大利空告一段落下,美股早在一個多月前開始反彈,台股卻始終疲弱,兩者有千點的落差,因此看好台股接下來補漲力道強勁,不僅萬五有撐,近兩周站回季線也可期。
俄烏之戰尚未停火 法人:台股除息行情提前熱身
由於俄烏之戰尚未見分曉,法人觀察,就算上談判桌仍要討價還價,短期恐難撥雲見日,建議少量嘗試;價值投資者,可著眼高殖利率標的;遇有利空進場。永豐投顧分析,時序接近年報公告與股東會,愈來愈多公司會公布預定的股息配發情況,從已經公告者可以看出,上市公司釋出的訊息優於市場預估,例如陽明的股息約高於市場估計10%以上,加上去年上市公司獲利豐厚,年報公告也屬利多,開始為台股上演除息行情熱身。從3/16 FOMC會議後美股大漲可以看出,市場對於FED釋出的訊息頗為滿意,不但降低了不確定性,同時FED對於原物料價格引起的高通膨頗為包容,沒有轉為更激烈的升息與之對抗。永豐投顧認為,眼前,就剩俄烏之戰難以預料;因為俄烏開戰與西方宣布制裁後,原物料供應一度陷入混亂,因而導致價格大幅波動,LME鎳價飆漲5倍允為代表。不過隨著時間推移,市場也逐漸找到評價基礎。目前油價雖然仍在100美元之上,但是波動減小,廠商可以據此進貨與定價,有利產銷秩序,但何者有利或不利,將成為近期法說的焦點。此外推升通膨是不爭的事實,高PER股票是否仍有調整必要,還須觀察。3/21起法說會連續登場,有宏碁、可成、聯詠、緯創、力旺、長科*;3/22為華夏、台積電、廣達、友達、中信金、冠星-KY、同欣電、樺漢、振樺電、勤誠、豐泰、譜瑞-KY。3/23當天的法說會,則有嘉泥、台聚、東元、第一金、天鈺、昇達科、元太;3/24為鴻海、京元電子、臺企銀、台汽電、IET-KY;3/25為彰銀、鈊象。
台股「千金集團」成員十大咖? 外資:不設限
台股新春開紅盤以來兩度於盤中閃現八千金,高價股風華再現,統整外資與研究機構看法,包含「護國神山」台積電在內,台股起碼有十檔高價股被視為搶攻千金寶座的熱門人選,外資對台股千金集團成員擴張願景,完全不設限。台股由大立光、矽力-KY、信驊、祥碩、旭隼、譜瑞-KY、亞德客-KY共組七千金,已維持數月時間,且在亞德客-KY加入後,終結高價千金近年來全由電子股把持局面。惟資金洪流不止,台股有更多基本面強勁高價股獲熱錢追捧,統計內外資研究機構看好股價有機會挑戰四位數者,至少還有:聯發科、精測、世芯-KY、力旺、富邦媒、緯穎、鈊象、環球晶、台積電、聯詠等;尤其最大權值股台積電中長線若能問鼎千金寶座,加權指數甚至有叩關20,000點機會。十大高價股拚升格千金股檔檔有機會,並可畫分為三大族群互別苗頭:一、股價近期曾攻上四位數者,顯示資金認同度夠高,如聯發科、世芯-KY農曆年開紅盤以來曾分別觸及千元關卡,精測更早於元月下旬即數度在盤中衝上千元,接下來關鍵便是何時能坐穩寶座。二、最新獲外資欽點的指標股,聚焦在世芯-KY與環球晶。摩根士丹利證券半導體產業分析師詹家鴻,是最早挖掘世芯-KY投資潛力的代表人物,自2019年11月初納研究範圍後,七度調升推測合理股價預期全部達陣,已在客戶心中建立極高信任,第八次由880元調高到1,180元。另一檔高價指標環球晶在達成收購Siltronic的關鍵里程碑後,美銀證券看好環球晶2021、2022年將連續交出雙位數年增的獲利表現,每股純益分別升至34.2與41.6元,並把股價預期由780元大幅升至1,050元;與大摩青睞世芯-KY相似,美銀是市場唯一看環球晶上千元的指標外資。三、離千元上檔空間最大,以台積電、聯詠為代表。台積電身為最大權值股,受惠晶圓代工產能應接不暇,未來又有英特爾CPU委外代工商機加持,外資圈對800~1,000元股價寄予厚望。而聯詠2月初舉行法說會前後,里昂證券亞洲科技產業部門研究主管侯明孝二度調升股價預期,最新一次直接喊上千元,當時潛在上檔空間超過百分百,短線推升股價強漲百元之多,現已超越500元大關。另外,富邦媒先前獲瑞銀證券初評、給予1,070元股價預期,是十大潛在升千金中,唯一消費性產業指標股,非屬科技或電子零組件族群;鈊象、力旺等各都獲得內外資機構近千元目標價,隨資金行情搭配得宜,股價有衝上千元機會。