台積電工作2年「洗澡後9點回來加班」 他驚覺「學不到東西」聽創辦人這句話秒離職
台積電被譽為「護國神山」,薪水之高讓它成為很多人夢想的職位,不過日前有一名網友分享,自己在大學畢業後和同學一起到台積電上班,當時的他懷有抱負,甚至願意晚上8時回宿舍洗澡,9點再回公司,然而未來和他想像的不一樣,直到看見創辦人張忠謀的「螺絲釘文化」,提到員工的職涯規劃是員工自己的事,與公司無關,讓他瞬間清醒決定離職。該名網友在PTT以「我從台積離職12年後」為題發文,表示自己看見有新聞報導台積員工暈厥倒地在停車場,讓他不勝唏噓,決定分享自己過往的經歷,原PO坦言自己目前活到40歲,仍是需要每天上班的打工仔,也沒有家庭背景可以依靠,在2012年大學剛畢業時,看到學渣同學進台積電,「那時候也跟很多人一樣,覺得台灣的大公司一定很棒,那時正要量產20奈米製程,所以跟我同梯的前前後後大概20幾個人吧,我們共同的特色是,都是名校畢業,都是社會新鮮人」。原PO表示在進入台積電後,因為年輕,所以對工作很有熱沉,「那時候年輕,對於長官講話,有一種打雞血的感覺,不止是我自己,很多人把理工學院那種為了成為瘋狂科學家拼命熬夜實驗的精神帶來公司,甚至自願8點先回宿舍吃飯洗澡後,9點再來公司,對我也曾經當過這樣的傻b…」,當時原PO看見外界批評台積電「輪班賣肝」,感到不理解,認為工作會一直累積經驗,只要努力就會越做越有價值,並寫下「10年經驗,是一樣的經驗用10年?還是真的10年的知識跟經驗?」放在桌上提醒自己。然而隨著時間流逝,原PO發現自己在台積電什麼都學不到,以前在學校會的也完全沒有用處,「台積只是很單純需要一個高素質人力來減少錯誤而已,在台積2年,發生很多狗屁倒灶的事情,我發現再這樣下去不行,有天我在桌上看到自己的那張紙條,我很恐慌,我的恐慌來自於自己而非工作壓力,並非我無法輪班或好吃懶做,我一想到10年後我沒體力,離開了台積,我還會些什麼?台積如果不要我了,我怎麼辦?」就在原PO猶豫不決要不要離職時,突然看見了台積電創辦人張忠謀的某次訪談,提到了「螺絲釘文化」,以及他認為員工的職涯規劃是員工自己的事情,跟公司無關,讓他相當傻眼,「靠…我的職涯規劃怎麼會跟公司無關!我嚇醒了,原來台積是這樣的DNA,我下定決心要離開這樣的公司,後來我去了其他外商、其他台商,我才知道原來在半導體業只要你有心工作經歷跟知識是可以累積的,甚至人脈也是」,原PO也直言自己離開台積電完全不後悔,也希望可以讓大家思考看看,「萬一台積有天不要你了(勿忘蔡力行),萬一健康沒了、錢又不夠,知識跟能力停在剛畢業時,你怎麼辦?」文章也引起網友熱議,不少人紛紛留言表示,「老實說每家公司都差不多」、「重點台積不會錢不夠,別家可能會,怎麼解?」、「珍惜生命工作是自己選擇的」、「台積的文化不是每個人都能接受」、「錢不夠是個人問題,12年有的人存的錢都夠退休了」、「最重要的還是人生不要活在別人的期待中,不然會越活越痛苦的」。
聯發科Q1毛利率攻上52.4% 每股EPS達19.85元
IC設計龍頭聯發科(2454)昨(26日)召開法說會公布首季財報。首季表現優於財測,每股EPS達19.85元,毛利率一舉衝上52.4%。展望第二季,執行長蔡力行表示,因第二季手機出貨回到正常節奏,營收比上季約持平至下降9%;下半年旗艦級手機晶片將以更強之AI功能、大啖邊緣AI商機,天璣9400將大放異彩。聯發科第一季合併營收達1334.58億元,季增3%、年增39.5%,優於先前預期。毛利率為 52.4%,較2023年同期增加4.4個百分點;受惠客戶庫存回補需求及手機晶片延續,淨利達316.55億元,季增23.1%、年增87.4%,每股EPS來到 19.85元。至於營業費用,較2023年第四季略減,主要因銷售費用減少,但因研發投入費用增加,本季營業費用則是較 2023 年同期增加。聯發科表示,2024年第一季營收呈現季增、年增,主要來自優於預期的手機、寬頻和電視客戶庫存回補需求。今年營收目標為成長14至16%(mid-teens%),旗艦手機晶片成長年增逾50%。此外,多項AI相關重要的設計導入(design-wins)和新項目進展順利,有望自明年下半年開始貢獻營收。聯發科還指出,2024年第一季存貨淨額為492.12億元,存貨周轉天數為66日,與2023年第四季相同,低於2023年同期的128日,顯示庫存水位已經全面回到健康水準。基於第一季的成果及第二季的展望,有信心達成全年美元營收成長率及毛利率目標,對中長期成長前景的看法維持不變。蔡力行補充稱,目前全球排名前三的智慧型手機皆採用天璣9300晶片,本季將有更多搭載天璣9300及8300系列的智慧型手機上市,他更透露下半年推出之旗艦級晶片天璣9400,獲得客戶正面的反饋。展望第二季,聯發科預估第二季手機出貨回到正常節奏,整體營收將較去年同期強勁成長,不過適逢季節性因素及手機出貨恢復正常節奏,較2024年第一季則是持平至下降9%。而第二季的電視和運算裝置營收預期將持續較前季成長,整體營收規模將落於1214億元至1335億元之間,毛利率預估將達47%正負1.5%。
聯發科Q1財報歷史第三高 全年營收預期曝光
聯發科26日舉行第1季法說會,首季財報合併營收1,334.58億元,季增3%、年增39.5%,高於預期的1,218億至1,296億元區間,每股純益19.85元,為單季歷史第3高;不過受到消費電子復甦不如預期,第2季將呈現季減9%至持平,不過仍維持全年營收中位數成長。聯發科執行長蔡力行指出,今年3大產品線都可望成長,智慧型手機出貨量預估年增1至3%,約為12億部,手機業務受旗艦晶片市占率增加會是主要成長動能,整體市場規模估年增11至13%。針對第2季展望,在手機庫存回補趨緩後,第2季手機出貨會回到正軌,同時電視、高效運算營收預期將優於前季,電源管理晶片在各領域應用需求也會在第2季復甦。蔡力行表示,受惠於AI應用,為聯發科帶來雲端、邊緣運算帶來商機,目前相關設計、項目進展順利,預期在2025下半年開始貢獻營收,也會是聯發科下個成長階段的開始。聯發科針對第2季的財測,以美元匯率32元計算,第2季營收會在1,214至1,335億元之間,與前季相比持平至下滑9%間,年增24至26%,毛利率則在45.5至48.5%,不過針對全年營收仍維持先前預期的中位數成長。
聯發科2023年EPS 48.51元 估Q1營收持平或季減6%
IC設計龍頭廠聯發科(2454)今(31日)舉行法說會,公布2023年財報,其中第四季營收1295.6億元,季增17.7%,年增19.7%;稅後純益257.1億元,季增38.5%,年增38.9%,每股稅後純益16.15元。全年營收4334.4億元,每股稅後純益48.51元。展望第一季,聯發科預期以美金對台幣匯率1比31.2計算,營收約1218-1296億元之間,與前一季約持平至下滑6%。聯發科執行長蔡力行表示,去年第四季表現營收受優於預期的手機需求帶動,超出營運目標範圍的高標,毛利率48.3%,較前季增加0.9個百分點,也達到營運目標範圍的高標。蔡力行說明,手機業務在第四季營收較前一季增加53%,佔公司64%的營收。季成長動能主要是來自5G和4G需求,及旗艦晶片天璣9300的成功放量。累計2023年,手機晶片營收強勁成長70%,由於旗艦晶片天璣9300得到市場相當正面的反饋,市佔率將持續提升。聯發科預估,2024年全球智慧型手機出貨量將成長低個位數百分比(1-3%),大約12 億支,其中5G滲透率,將從2023年的57%-59%,提升到61%-63%;另外生成式AI不僅推動手機的升級需求,也帶動整體旗艦級和高階手機市場的成長。全球5G持續升級和旗艦手機晶片的市佔率擴張將是今年手機業務的重要動能。蔡力行指出,聯發科積極與全球客戶合作,尋求在旗艦級手機晶片、無線連網、企業級ASIC、車用電子及ARM架構運算領域的成長機會。2024年將持續推進這些新項目,其中幾項業務預計將自2025年底進入量產。因此2024年將是聯發科下一個成長階段的開始。
聯發科新竹高鐵大樓30日動土 蔡明介:代表對台灣科技業的信心
IC設計大廠聯發科(2454)今(30日)舉行新竹高鐵辦公大樓開工動土典禮,董事長蔡明介表示,這代表聯發科台灣未來科技產業的信心。另外聯發科執行長蔡力行也透露,天璣9400在今年第四季就可以看到,而且性能表現會比現在的天璣9300更好。聯發科新竹高鐵辦公大樓預計2027年完工,地上12層、地下5層,可容納3000人,採取黃金級綠建築標章規格打造。蔡明介表示,新竹高鐵辦公大樓建築融入城市規劃開發,而基地內的百年榕樹及十三甲伯公廟也將打造成老樹人文公園,供民眾休憩,期待新竹高鐵辦公大樓完工後,與開發完成的新竹生醫園區串聯成科技綠廊,成為新地標。話鋒一轉,蔡明介指出,對於AI非常樂觀,也期待政府對於IC設計產業提供更好政策支持,讓IC設計產業在世界科技舞台上取得更重要地位,繼續扮演帶領全球經濟發展的角色。蔡力行指出,AI智慧手機一定是個很重要的趨勢,聯發科今年的天璣9300非常成功,客戶端反應非常滿意。而下一代旗艦9400將會在今年第四季亮相,屆時表現肯定會超越天璣9300,對於自家的產品非常有信心,看好會是另外一個高峰。聯發科今股價表現開平走高,盤中一度超過970元,漲幅約3%。聯發科31日將舉行法說會,法人關注在AI在手機及其他應用的布局狀況,至於第一季的營收展望,法人則預估,相較去年第四季呈持平或季減少個位數,而毛利率則大致持平。
手機龍頭尬車1/黃仁勳:「汽車將是有輪子的電腦」 聯發科揪輝達挑戰獨霸車用晶片的高通
2024年1月登場的美國消費性電子展CES上,主角似乎換人,從手機、電腦換成豪華汽車,除了電子大廠、就連傳統車廠也大推數位化,遊戲大老Sony用遊戲手把遙控旗下概念原型車AFEELA登台,德國賓士大秀「MBUX 虛擬助理」朗讀當日新聞、撥放客製化音樂;BMW則玩起車裡多人遊戲以及自動代客停車。「這會是百花齊放的經濟發展。」工研院產業科技國際策略發展所分析師王宣智表示,從這次美國CES展來看,汽車已不是傳統交通工具,大家都在討論「軟體定義汽車」,也就是汽車大部分的操作,可透過軟體進行管理,並創造全新體驗和功能,還可不斷升級,所以「汽車會變成像是電腦,讓更多業者參與進來,車不再是移動工具,而是變成『第三空間』。」而掀起汽車裡「第三空間」大戰的,除了傳統車廠、處理器晶片大廠英特爾及超微(AMD),行動通訊晶片龍頭高通(Qualcomm)2017年切入車用電子晶片,兩年後推出「驍龍」新系列,高通勁敵聯發科技(2454)去年也找上繪圖晶片起家的輝達(NVIDIA),聯手打造智慧座艙系統,預計2025年量產。這場大戰,已打成手機晶片一哥二哥在「尬車」。從1999年起全球3G通訊技術以CDMA(分碼多重存取)為標準後,最先將這個技術從軍規轉為商用的高通,可說是享盡紅利,從通訊專利到手機晶片,沒有一家手機廠商躲得過「高通稅」專利費。然而隨智慧手機普及,市場需求放緩,高通營收也下滑,去年全球裁員5%,第4季營收僅86.7 億美元、年減24%,主力商品手機晶片54.6億美元、年減27%,車用晶片雖僅有5.35億美元,但逆勢成長15%。儘管車用晶片營收數字占比不大,但高通看的是未來。小米總裁盧偉冰曾透露,一部手機需要114個晶片;然而汽車晶片則是超過上千個,天風證券數據表示,傳統燃油車約使用500到600 顆半導體晶片,但電動車則需1000到2000顆;也有外媒預估,高檔的智慧座車一台就要用掉4千顆晶片。高通的驍龍8295,已用在今年最新的豪華車款上。(圖/新華社、翻攝自知乎官網)高通在2019年推出的驍龍SA8155P,2023年再推驍龍SA8295P,均已打入大陸市場。最大宗的驍龍8155晶片採用台積電7奈米製程,有8核心,最多支援6個攝影鏡頭、連接3塊4K螢幕,也支援Wi-Fi6、5G和藍牙5.0;新一代驍龍8295,是5奈米製程,運算力是8155的8倍、GPU提升2倍,可帶動更大更多的螢幕、更強的遊戲畫面,以及內建語音AI,沒網路時還能運作。截至今年一月,包括大陸車廠吉利的極越01,極氪001 FR等高價電動車款都選用驍龍8295,小米即將推出的SU7也採用驍龍8295,未來手機和平板、甚至家電都能直接與車子連動。可說是除了特斯拉和華為,高通幾乎壟斷整個大陸新汽車圈的車用座艙晶片市場。然而高通獨霸的局面,即將出現新變數。2023年5月時,聯發科技執行長蔡力行拉著輝達執行長黃仁勳的手,向全球公開將合作打造Dimensity Auto平台,採用更高階的3奈米製程,預計2025年量產,進軍汽車智慧座艙系統商機,儘管起步較晚,但兩強合作引起業界極大關注。「汽車將會是一個科技展示區,成為有輪子的電腦!」黃仁勳在宣布合作時高喊,輝達投入汽車領域已經15年。這次拉幫結派,被業界認為是劍指高通。輝達在取得全球AI伺服器晶片龍頭地位後,持續擴大AI生態系,在剛落幕的CES展上即宣布,與賓士、工程模擬軟體暨技術大廠Ansys等一線大廠結盟。在台灣,輝達也與鴻海(2317)開發智慧駕駛相關技術,鴻海則為輝達生產NVIDIA DRIVE Orin電腦。全球車廠都在打造「軟體定義汽車」。(圖/賓士提供)「所以我們做智慧座艙與輔助駕駛系統,就是善用臺灣的ICT的優勢與軟實力。」鴻海旗下、專作車聯網領域的富智捷技術長徐宏民表示,剛好這兩年來,汽車產業出現破口,原本既有的贏家優勢不在,台灣有機會在這變革中找到自己的地位。法人表示,除了鴻海和聯發科,其他車用電子概念股,也包括做主控電腦的廣達(2382)、和碩(4938),功率元件的強茂(2481)、台半(5425)、虹揚-KY(6573)、朋程(8255),面板相關有毅嘉(2402)、友達(2409)、群創(3481),而ADAS有台積電(2330)、威盛(2388)、建準(2421)、晶宏(3141)、原相(3227)、詮新(6205)等,相關題材很多,其他新創公司也指日可待。
聯發科填息首日虎頭蛇尾 執行長蔡力行看好天璣系列AI晶片
IC設計大廠聯發科(2454)今(4日)除息2023年上半年股利24.6元,早盤一度大漲19元,填息幅度達77%,氣勢相當強盛,不過受到大盤轉弱拖累,聯發科股價翻黑,終場則是拉回到平盤,以928元作收。聯發科在12月下旬因為反應旗下首款AI晶片天璣9300終端產品銷售超乎預期,股價順利攻上1000元大關,成為台股第12家千元俱樂部公司。聯發科執行長蔡力行日前獲頒潘文淵獎時也表示,2024年當然會比2023年好,這是一定的!蔡力行也指出,聯發科旗下首款AI晶片天璣 9300 性能與對手高通不相上下,搭載晶片的vivo終端產品銷售也超乎預期,天璣 9300 的成功不會是一個段落,未來還會有天璣 9400、9500、9600 等。
聯發科攻克千元大關台股再現「12千金」 蔡力行:明年會更好
台股今(26日)受惠於台積電(2330)穩盤激勵,指數開高走高,其中IC設計龍頭廠聯發科(2454)也反映旗下首款AI晶片天璣9300終端產品銷售也超乎預期,終場也順利攻上1000元大關,入列12千金。聯發科執行長蔡力行表示,目前股價還沒有到新高,明年當然會比今年好!蔡力行獲頒第17屆「潘文淵獎」,下午出席頒獎典禮。蔡力行也將以「AI 技術迅速崛起,半導體業如何靈活應變」為題發表專題演說。蔡力行日前表示,聯發科旗下首款AI晶片天璣9300的成功不會是一個段落,接下來還有天璣9400、9500、9600等晶片,其中天璣 9400將採用台積電3奈米製程,未來會越做越好。台股今天也在聯發科攻上千元大關之後,出現12千金,包括股王世芯-KY(3661)、股后信驊(5274)、大立光(3008)、力旺(3529)、緯穎(6669)、祥碩(5269)、創意(3443)、旭隼(6409)、譜瑞-KY(4966)、嘉澤(3533)、亞德客-KY(1590)。
人工智慧掌中戲1/二大IC設計龍頭廝殺 生成式AI晶片「最強大腦」植入手機
今天也AI(人工智慧)了嗎?昔日電影裡酷炫魔幻的AI,也要飛入尋常百姓家。近一個月來,先是全球IC設計龍頭高通(Qualcomm)發表「驍龍8 Gen 3」,主打新一代旗艦AI手機晶片,台廠聯發科(2454)不讓賢,也推出「天璣9300」,跑分追過其他同業,使得手機市場掀起一輪廝殺,明年起,高價手機若沒有內建AI、那就落伍了。一年多前ChatGPT橫空出世後,國際上各大科技公司掀起大型語言模型建置及超算力雲端資料庫的軍備競賽,如今這場生成式AI賽局,因IC設計龍頭們的廝殺,也從雲端往下落地,直接攻進終端設備――手機市場。蟬聯多年王者的全球第一大IC設計業者高通,今年第二季被專攻繪圖處理器GPU晶片的輝達(NVIDIA)超越,就是因輝達能大啖生成式AI晶片市場而奪魁;高通緊急在10月25日於夏威夷發表其秘密武器驍龍8 Gen 3,主打可在終端裝置上運行生成式AI,而第一個搭載高通驍龍8 Gen 3晶片的是小米14手機。小米14在10月31日晚間首次開賣,到雙11活動前的短短10天就賣出144萬支,創下小米高端旗艦機最高銷量紀錄,雙11購物節當天,更是收割所有大陸電商平台上的銷售冠軍,包括京東、天貓、抖音等,讓小米創辦人雷軍大呼「我們都沒有想到小米14會這麼受歡迎」。大陸手機品牌率先使用AI晶片,高通陣營是小米14、聯發科陣營為vivo X100。(圖/翻攝自vivo發布會YT、維科網)除了小米,接下來包括華碩、華為、OPPO、索尼及中興等,許多兩岸的手機品牌會用驍龍8 Gen 3晶片做手機。外資看好這能讓高通在明年第一季的手機業務營收季增雙位數,大幅優於先前預期的季減3.4%。全球排名第四、台灣的IC設計龍頭聯發科也不甘示弱,11月6日大動作發表最新旗艦級手機晶片「天璣9300」,效能強卻省電,正面對決高通。用測試程式Geekbench來看,聯發科的天璣9300跑分大約7500分到8000分,蘋果A17Pro 為 7100到7700 左右,高通的驍龍8 Gen 3則是落在7200到7500分。跑分如何贏過勁敵?聯發科員工告訴CTWANT記者,「這是商業機密,無數工程師夜以繼日地測試與研發,採取跟高通不一樣的配置設計,才能把原本需要放在大型雲端伺服器機台上、生成式AI所需要的架構,採用台積電(2330)4奈米製程打造,總計227億組電晶體,濃縮在這小小的手機晶片上。」第一個使用天璣9300的是大陸品牌vivo X100,11月13日開賣,雖沒趕上雙11活動,但vivo產品副總裁黃韜14日凌晨在其微博上發文表示,X100系列是前一代X90銷量7.4倍,還開玩笑說因供不應求大缺貨,要「馬上訂機票回產線打螺絲」。這兩款都是高價產品,最基礎的機型約1.7萬元台幣起跳,能在當前低迷的大陸消費市場闖出業績,可見外界對於AI手機的高期待。而內建AI晶片的重點,就是可以在自己的手機上操作AI,不需要連上網路,就能體驗ChatGPT帶來的震撼、也就是生成式 AI,最強大腦放進你的手機裡,讓你的手機作詩作曲寫故事,手拙的人也能以此不斷產出精緻新畫作,只要想得到、沒有做不到,掌握成千上萬的資料庫,擁有教師等級的知識回答。舉例來說,一般手機若要做AI畫圖,須下載專用的商業APP,或是連上網站,將你的資料或要修改的照片上傳到APP公司的伺服器做圖、做完再下載回自己的手機,所以速度比較慢,試用完後需要付費,也擔心你的資料因此被APP公司「扣留」。AI晶片內建後,手機不需要上網,就能使用生成式AI功能。(圖/翻攝自天璣9300發布會YT)聯發科技無線通訊事業部副總經理李彥輯跟CTWANT記者說,「就是注重隱私和個人化,越來越多人會想在手機端就完成AI,而不是上傳雲端」,看到這個趨勢,聯發科才提早研發,想辦法把AI做進晶片裡,在收不到網路訊號的地方,AI助理也可以繼續運作。然而手機的記憶體的確比較小,沒辦法像ChatGPT一樣、大語言模型擁有1750億個參數,聯發科目前研發出最高可支援330億組參數規模的語言模型,但對應的記憶體容量至少要33GB以上 ,目前主流的手機記憶體則是8GB或16GB,所以天璣9300以16GB記憶體容量為主,最高可對應130億組參數的執行規模。參數越多、AI就越聰明,雖然手機的AI還無法全知全能,但聯發科推出可擴充平台,替換技能包內的參數,改變成你想要的專精知識,像是金融、美術等任何你有興趣的事情,反而會比現有的ChatGPT更專業。聯發科副董事長暨執行長蔡力行17日在美國表示,他們光是在2018至2023年間,就投入約180億美金於技術研發,就是因為起步早,才能拿下現在領先的市占率,相信在天璣9300的帶動下,今年旗艦級手機單晶片的營收規模將可達10億美金。
AI手機超旺 聯發科蔡力行:今年旗艦級單晶片營收達10億美金
聯發科(2454)17日舉行海外高峰會,聯發科副董事長暨執行長蔡力行表示,聯發科的智慧手機解決方案已取得領先的全球市佔率,相信在新旗艦手機晶片天璣9300的帶動下,今年旗艦級手機單晶片的營收規模將可達10億美金。聯發科在台灣的凌晨時間,於美國與當地產業分析師及媒體分享公司及產品策略,Meta Reality Labs副總裁Jean Boufarhat也出席現場,共同宣布與聯發科在新一代AR眼鏡的合作。過去Meta的AR眼鏡是採用高通的晶片,這次宣布由聯發科負責開發Ray-Ban Meta智慧眼鏡的晶片,等於成功從高通手上搶下Meta下一代AR眼鏡晶片訂單,早上消息一出,讓聯發科股價開盤即上漲,最後收在904元、漲1.23%。蔡力行表示,聯發科在2018至2023年間投入約180億美金於技術研發,許多關鍵技術的及早開發,幫助我們拿下領先的市場地位,例如在無線及有線通訊及網通設備、系統單晶片整合、高效能運算等領域。其中的智慧型手機解決方案已取得領先,蔡力行表示,新一代的旗艦級手機單晶片天璣9300可支持各類生成式AI功能,預估在新一代產品的帶動下,聯發科技2023年旗艦級手機單晶片的營收規模將可達10億美金。蔡力行也提及今年5月與輝達合作智慧座艙解決方案,設計新一代智慧聯網汽車,將可進一步強化聯發科Dimensity Auto 汽車平台,提供更全方位的智慧駕駛體驗。
庫存清報喜訊1/上游龍頭廠齊報佳音 蘋果M3系列MacBook宣告消費回溫
消費電子好年冬已到?「長達將近兩年的庫存去化壓力,大家在今年上半年都很用力清庫存,特別是在第二季,現在庫存已經回復正常了。」一位電腦品牌高層告訴CTWANT記者說。近兩周,台美科技大廠法說及財測公布陸續釋出「庫存已去化差不多」的訊息,加上蘋果10/31日發表搭載最新M3系列晶片,分別是M3、M3 Pro、M3 Max,效能皆比前一代M2晶片提升不少,儘管2022年6月推出M2才相隔短短一年半,但蘋果重磅推出新機種,仍點燃市場期待,可望拉動年底傳統旺季筆電銷售潮。台灣經濟靠資通訊業撐起半邊天,然過去兩年陷入去庫存風暴中,業界及投資人始終等不到風暴結束的訊號,直到十月中第三季財報陸續公布及法說會,總算出現明確的訊號。「就各家廠商近期的法說會所釋出的訊息觀察,上游台積電及聯發科都指出消費性電子庫存去化已差不多,晶片大廠高通也認為手機需求回溫,第四季相關營收將季增35%。」一位法人告訴CTWANT記者。晶圓代工龍頭台積電(2330)總裁魏哲家在10月19日所舉行的第三季法說中指出,「看到一些落底早期跡象(early signs)在PC與手機上有出現,非常接近、非常接近底部。」台灣IC設計龍頭聯發科(2454)執行長蔡力行在10月27日法說會也指出,「在過去幾個月,我們觀察到整體通路庫存的改善,尤其是在手機,公司的庫也已連續五季降低,我們預期整體庫存環境在未來幾季將繼續改善。」全球手機晶片廠高通執行長CristianoAmon在1日的財報會議上指出,手機品牌客戶庫存已順利去化,下單動能恢復;財務長Akash Palkhiwala更補充點明,已在全球3G、4G、5G手機應用看到需求回穩的早期跡象,預估2023年手機晶片出貨量小幅年減4%至9%,優於公司原先預期。不只科技大廠透露喜訊,工研院的產業模型也出現健康訊號。工研院產業科技國際策略發展所組長岳峻豪告訴CTWANT記者說,2021年資通訊業是處於銷售及庫存年增同步成長,(數字),2022年則是銷售年增衰退,庫存年增持續增加,直到今年第二季才出現同步衰退,8月起衰退幅度縮小,「預估今年底,有機會來到銷售年持平,但庫存繼續下滑的相對健康狀況。」工研院產科所也從模型中預估,最快今年底資通訊產業的銷售及庫存有機會進入銷售成長、庫存續減的狀態。(圖/工研院提供、黃威彬攝)觀察MacBook系列銷售狀況,確實在2020年受惠疫情紅利,出貨大增至2000萬台,2021年再拉升至2300萬台,2022年則為2500萬台,日前再趁勝追擊,推出2023年的系列新機種,但就現況來說,由於蘋果之前已下修今年出貨,到1650萬台,新機是否能推升蘋果相關產品的銷售仍尚待觀察。法人指出。回顧這場庫存風暴始末,可說是前所未見。「庫存問題真的是成也疫情、敗也疫情,因為疫情提前催化了原本的換機潮,但大家大量備貨的狀況下,竟迅速醞釀龐大的庫存問題。」一家電腦品牌高層提起這段驚魂歷程,記憶猶新。2020年一場疫情席捲全球,為了防疫各國實施WFH(Work From Home),家長在家上班、學生在家上學,使得原本只有1-2台電腦的家庭,購機需求暴增,電腦品牌廠的營收也上衝, 2021年宏碁(2353)衝高到3190億元,年增15%,華碩(2357)也來到5352億元,年增高達29%。為因應購機需求,電腦大廠的庫存也跟著水漲船高。半導體出身的宏碁董事長陳俊聖在2022年1月率先示警,下游通路庫存不健康,將進行供應鏈及通路庫存管控,開出「庫存問題」第一槍。兩個月後,中國在3月27日由上海首度宣布分區封控,也讓台積電董事帳劉德音跟進示警,大陸封控將影響消費性產品需求。果不其然,去年4月包括宏碁及華碩的第一季財報都出現庫存過高的數字,其中華碩直接突破2000億元大關,相當於半年的營收,宏碁狀況稍佳,但也達634億元約為3個月營收。台積電也指出,供應鏈庫存有較傳統季節水位高,緊接著,三星宣布暫停採購面板,面板驅動IC廠奇景調降財測,記憶體大廠美光宣布將減產。到了7月,陳俊聖更語出驚人,拋出半導體設備對庫存無感,「還在『嘻嘻哈哈』」。宏碁董事長陳俊聖在2022年1月首先提出庫存問題並啟動調整動作。(圖/劉耿豪攝)也就是說,消費性電子產品的庫存風暴,已從零售端往上延燒到老神在在的半導體大廠。直到2023年的上半年,去化庫存仍是眾家科技廠的營運主旋律,到了6月間,陳俊聖在股東會上說,「宏碁的庫存OK,但供應鍊的庫存仍不OK」,才讓這場驚滔駭浪的庫存風暴,露出了可望平息的跡象。如今,隨著蘋果31日推出新款MacBook新產品,搶攻年底的銷售旺季,點燃外界對終端需求將回穩的希望,板卡及電腦大廠技嘉(2376)1日也在法說會上指出,通路庫存第二季降的蠻低,旺季到來,通路庫存回到正常水位,整體來看中國景氣偏淡,但網咖升級需求還是偏多看待。微星高層近期出席電商客戶活動時也透露,庫存去化也已經回歸到健康水位。「當然目前最大的變數還是總體經濟的變化,不過就目前美國升息維持不動,12月預期不升息的機率仍高達82%,剩下的就是以巴戰爭,對於油價的衝擊,畢竟油價已經從每桶70多美元,上揚到90多美元。如果油價能夠穩住,對於通膨的影響應該就還算可以控制,當庫存持續降低,接下來的傳統銷售旺季應該仍可以期待。」岳峻豪說。
聯發科天璣9300出貨旺 Q4營收季增上看15%近5季新高
IC設計大廠聯發科(2454)周五(27日)召開法說會。展望第四季,副董暨執行長蔡力行表示,智慧裝置平台業績將呈現季減,不過受惠新一代旗艦晶片天璣9300出貨,帶動手機營收較第三季強勁,抵銷智慧裝置平台季節性下滑;整體第四季營收將季增9至15%,約在1200至1266億元間,為五季來新高。蔡力行說明,聯發科最新一代旗艦晶片天璣9300在CPU、GPU的性能上都有所提升,新一代晶片並配備可運行生成式AI大型語言模型的強大AI處理單元(APU)。而首款搭載該晶片的手機將在今年底前上市,聯發科預期,天璣9300出貨將帶動第四季手機營收繼續成長,增幅再優於第三季。若以美元兑新台幣1比32匯率計算,第四季營收1200至1266億元,季增9至15%,年增11至17%,毛利率45.5至48.5%,費用率預估28至32%,可望為第四季營收挹注強勁成長動能。蔡力行表示,手機業務第三季營收季增19%,佔整體營收49%,主要受惠於客戶回補庫存,以及推出4G、5G新產品。聯發科明年更規劃將生成式AI從旗艦晶片導入更多級別的晶片,旗下首款採用台積電(2330)3奈米製程生產的天璣旗艦晶片預計2024年底前出貨。其他產品線而言,智慧裝置平台受季節性淡季影響,蔡力行指出,由於第四季為傳統季節性及消費電子市場謹慎,智慧裝置平台營收估較上季減少,預期第四季營收將呈季減;電源管理IC方面,手機及PC的電源管理IC受惠於庫存回補,在第三季有較好的表現,預期營收在第四季約略持平。關於WiFi領域的佈局,除了WiFi 6的出貨量表現良好,聯發科的WiFi 7解決方案已獲高階路由器、高階筆電和寬頻設備採用,預期明年將有更多WiFi 7新品。蔡力行表示,聯發科將持續投資先進運算、下一代無線及有線連結、高速數據傳輸,以及邊緣AI等關鍵技術,冀提升獲利能力,並更佳掌握持續成長的市場機會。
匯率加持聯發科Q3營收破1100億 外資看好AI題材發酵
IC設計大廠聯發科(2454)最新公布的9月合併營收為360.78億元,雖然月減14.6%,不過受到匯率加持,讓聯發科第三季合併營收突破1100億元,超過先前財測水準,外資也看好接下來AI題材可持續挹注。聯發科11日公布9月營收為360.78億元,月減14.62%,年減36.23%;第三季合併營收1100.97億元,季增12.19%,年減22.56%;累計前三季營收 3033.84億元,年減31.03%。由於先前聯發科以美元對新台幣匯率1:30.7為計算基礎,估計第3季合併營收落在1021億至1089億元之間,而實際上新台幣兑美元一度貶至32元,所以讓實際成績超越預期。就今年營運來看,聯發科執行長蔡力行先前提到,終端需求可望緩和回溫,儘管客戶仍因庫存而相對保守,但預期下半年業務將逐步改善;而外資報告認為,近來中國大陸智慧型手機有補貨跡象,有助於明年的價格與利潤,中長期則有AI題材,認為聯發科有機會優於大盤。三大法人由外資帶頭,已經連八買,12日聯發科股價收在815元,小漲0.12%。
聯發科上半年員工分紅8月底將開獎 市場估每人可拿53萬多
IC設計龍頭廠聯發科(2454)日前公佈第二季財報後,接下來就是員工紅利,法人推估,聯發科上半年稅前盈餘為374.73億元,以聯發科公司章程,提撥分紅原則主要為稅前盈餘2成,大約有74.95億元,根據聯發科年報,截至今年2月底總員工人數約2.2萬人,符合分紅資格的人數約有1.4萬人,換算每位員工可分得53.5萬元。但個人實際分紅仍須視員工所屬部門、職等及績效而定。聯發科執行蔡力行之前法說會上表示,今年上半年,包括聯發科技在內的半導體產業受到全球需求疲弱的影響,導致庫存消化週期延長。然而最近觀察到主要應用的客戶和通路庫存水位已逐漸降至相對正常的水準,近期客戶需求也已顯示出一定程度的穩定。蔡力行指出,儘管如此,由於全球消費電子終端市場需求仍然疲軟,我們的客戶們仍然謹慎管理庫存,短期來看,預期下半年業務將逐步改善。蔡力行也強調,聯發科在各類終端設備位居領導地位,每年有近20億台內建聯發科晶片的終端產品在全球上市,加上領先的產品組合、在先進製程的投資,以及下一代連網技術的布局,都使聯發科在這成長趨勢中佔有絕佳位置,成為終端AI的關鍵推動者和受惠者。而聯發科7月營收為317.63億元,月減率16.89%、年減率22.32%,呈現雙率雙減,累計今年前7月營收為2255.5億元,年減率33.53%。聯發科指出,7月營收較上月減少,主要是受到客戶進入新舊機種交替期影響,但第三季營收仍可望優於上季。
聯發科估Q3營收回升千億 蔡力行:主力產品展望三好兩壞
IC設計大廠聯發科(2454)今(28日)舉行法說會,執行長蔡力行表示,第三季預期智慧手機、連網晶片和電源管理IC的營收將改善,可望抵消智慧電視和其他消費產品的下滑,在美元兌台幣匯率為1比30.7的水準下,預估單季營收為1021億元至1089億元之間,季增4-11%,年減約23-28%;營業毛利率預估將為47%±1.5%,營業費用率預估為32%±2%。聯發科第二季營收為981億元,季增2.6%,年減37%,營收季增主要受惠於部分消費性電子產品需求回溫,年減的原因為終端需求下降,各產品線客戶調整庫存。第二季合併毛利率為47.5%,季減0.5個百分點,年減1.8個百分點,主要是反應產品價格和成本上的變動。營業利益為147.5億元,季增2.7%,年減62.4%,營業利益率為15%,與第一季相同,但低於去年同期的25.2%。第二季稅後純益為160億元,季減5.2%,年減55%,純益率為16.3%,低於第一季的17.7%,也低於去年同期的22.9%。每股稅後純益為10.07元,低於前一季的10.64元,也低於去年同期的22.39元。蔡力行指出,今年上半年,包括聯發科技在內的半導體產業受到全球需求疲弱的影響,導致庫存消化週期延長。不過最近,我們觀察到主要應用的客戶和通路庫存水位已逐漸降至相對正常的水準,且近期客戶需求也已顯示出一定程度的穩定。儘管如此,由於全球消費電子終端市場需求仍然疲軟,客戶們仍然謹慎管理庫存。